टीडी कोवेन ने एप्टिव टारगेट को ट्रिम किया, ऑपरेटिंग वातावरण में चुनौतियों को ध्वजांकित किया

शुक्रवार को, टीडी कोवेन ने Aptive PLC (NYSE: APTV) के शेयरों पर एक बाय रेटिंग बनाए रखी, लेकिन मूल्य लक्ष्य को पिछले $95.00 से घटाकर $74.00 कर दिया। समायोजन कंपनी के 2024 सकल मार्जिन (GoM) और बुकिंग मार्गदर्शन के संशोधन के बाद किया गया है, जो कमजोर उत्पादन शेड्यूल और प्रमुख ग्राहकों की ओर से देरी से प्रभावित हुआ है।

फर्म ने कहा कि ग्राहकों की अस्थिरता ने एप्टिव के लिए एक चुनौतीपूर्ण निकट-अवधि के परिचालन वातावरण का निर्माण किया है, और सकल मार्जिन के लिए दृष्टिकोण वर्तमान में स्पष्ट नहीं है। इन चुनौतियों के बावजूद, विश्लेषक का मानना है कि Aptive के संशोधित मार्गदर्शन पर बाजार की प्रतिक्रिया अत्यधिक हो सकती है।

$74 का घटा हुआ मूल्य लक्ष्य सम-ऑफ-द-पार्ट्स (SOTP) मूल्यांकन पद्धति पर आधारित है। इस दृष्टिकोण में कंपनी के समग्र मूल्य को निर्धारित करने के लिए उन्हें एक साथ जोड़ने से पहले व्यवसाय के प्रत्येक खंड का स्वतंत्र रूप से मूल्यांकन करना शामिल है।

एप्टिव के शेयर को उन निवेशकों की प्रतिक्रिया का अनुभव हुआ है, जो कंपनी के सकल मार्जिन के भविष्य के बारे में चिंतित हैं। संशोधित मार्गदर्शन और परिचालन वातावरण में परिणामी अनिश्चितता को वर्तमान भावना को प्रभावित करने वाले प्रमुख कारकों के रूप में उजागर किया गया है।

संक्षेप में, ग्राहकों से संबंधित अस्थिरता और संदिग्ध सकल मार्जिन दृष्टिकोण के कारण Aptive को जिन कठिनाइयों का सामना करना पड़ रहा है, उन्हें स्वीकार करते हुए, TD कोवेन कंपनी के शेयर में मूल्य को देखना जारी रखता है, भले ही वह कम मूल्य लक्ष्य पर हो। बाय रेटिंग के साथ फर्म का रुख सकारात्मक बना हुआ है, जो निकट अवधि के हेडविंड के बावजूद एप्टिव की दीर्घकालिक संभावनाओं में विश्वास का सुझाव देता है।

हाल की अन्य खबरों में, Aptive PLC ने 2024 के लिए मिश्रित तीसरी तिमाही के परिणामों की सूचना दी। उत्तरी अमेरिका और यूरोप में वाहन उत्पादन कम होने के कारण राजस्व में 6% की गिरावट के बावजूद, कंपनी ने रिकॉर्ड परिचालन आय और $1.83 की प्रति शेयर आय (EPS) में उल्लेखनीय वृद्धि हासिल की।

एडवांस्ड सेफ्टी एंड यूजर एक्सपीरियंस सेगमेंट में राजस्व में मामूली गिरावट देखी गई, जो $1.4 बिलियन तक पहुंच गई, लेकिन यह 13.7% के रिकॉर्ड मार्जिन पर पहुंच गया। इन परिणामों के बाद, ओपेनहाइमर ने एप्टिव के शेयर लक्ष्य को $147 से घटाकर $83 कर दिया, जबकि RBC कैपिटल मार्केट्स ने इसे $82 से $72 तक समायोजित किया, दोनों ने आउटपरफॉर्म रेटिंग बनाए रखी।

उद्योग को प्रभावित करना जारी रखने के लिए प्रत्याशित चुनौतीपूर्ण मैक्रोइकॉनॉमिक वातावरण के बीच फर्मों का समायोजन आता है। इन चुनौतियों के बावजूद, दोनों कंपनियां एप्टिव के प्रबंधन को सक्षम और सक्रिय मानती हैं, जिसमें इलेक्ट्रिक वाहन क्षेत्र में संभावित वृद्धि और कंपनी के एएसयूएक्स डिवीजन को महत्वपूर्ण असंतुलन के रूप में देखा जाता है।

हाल के घटनाक्रमों में एप्टिव ने 11.9% के ऑपरेटिंग मार्जिन के साथ अपने पूरे साल के राजस्व दृष्टिकोण को $19.6 बिलियन और $19.9 बिलियन के बीच संशोधित किया है, और इसके समायोजित पूर्ण-वर्ष के EPS अनुमानों को घटाकर $6.15 कर दिया है। कंपनी जनवरी 2025 में कंज्यूमर इलेक्ट्रॉनिक्स शो में नए नवाचारों का अनावरण करने की योजना बना रही है, जो विद्युतीकरण और सॉफ्टवेयर-परिभाषित वाहनों के रुझान से प्रेरित दीर्घकालिक विकास के बारे में आशावाद को दर्शाता है।

इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स

InvestingPro के हालिया डेटा ने Aptiv PLC की वर्तमान स्थिति पर अतिरिक्त प्रकाश डाला है। कंपनी का बाजार पूंजीकरण 15.06 बिलियन डॉलर है, जिसका P/E अनुपात 6.23 है, जो शेयर के बाजार के मौजूदा मूल्यांकन को दर्शाता है। Q2 2024 तक पिछले बारह महीनों के लिए Aptiv का राजस्व $19.98 बिलियन था, जिसमें इसी अवधि में 3.7% की मामूली वृद्धि हुई।

InvestingPro टिप्स इस बात पर प्रकाश डालते हैं कि Aptiv का शेयर वर्तमान में अपने 52-सप्ताह के निचले स्तर के करीब कारोबार कर रहा है और विभिन्न समय-सीमाओं में महत्वपूर्ण कीमतों में गिरावट आई है। पिछले सप्ताह शेयर में 18.01% और पिछले तीन महीनों में 22.29% की गिरावट आई है। ये आंकड़े एप्टिव के संशोधित मार्गदर्शन पर बाजार की मजबूत प्रतिक्रिया के बारे में टीडी कोवेन के अवलोकन के अनुरूप हैं।

इन चुनौतियों के बावजूद, InvestingPro Tips यह भी बताते हैं कि Aptiv का प्रबंधन आक्रामक रूप से शेयर वापस खरीद रहा है, जो कंपनी की दीर्घकालिक संभावनाओं में विश्वास का संकेत दे सकता है। इसके अतिरिक्त, कंपनी की तरल संपत्ति उसके अल्पकालिक दायित्वों से अधिक है, जो मौजूदा बाधाओं के बावजूद एक ठोस वित्तीय स्थिति का सुझाव देती है।

अधिक व्यापक विश्लेषण चाहने वाले निवेशकों के लिए, InvestingPro, Aptiv के लिए 14 अतिरिक्त सुझाव प्रदान करता है, जो कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य और बाजार की स्थिति की गहरी समझ प्रदान करता है।

यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।