जैसे-जैसे व्यापक बाजार दबाव में आते हैं और कई तरह के मेगा-कैप शेयर पिछड़ने लगते हैं, कुछ निवेशकों को लग सकता है कि यह छोटे पूंजीकरण शेयरों में घूमने का समय है। पिछले लेखों में, हमने स्मॉल कैप शेयरों और फंडों पर चर्चा की, जो अमेरिकी कंपनियों के साथ-साथ वैश्विक कंपनियों पर भी ध्यान केंद्रित करते हैं।
आज जिन दो फंडों पर चर्चा की गई है, वे उन पाठकों के लिए दिलचस्पी के हो सकते हैं, जो आने वाले महीनों में अपने पोर्टफोलियो में स्मॉल कैप को जोड़कर, लेकिन लार्ज कैप इक्विटी को नजरअंदाज किए बिना विविध करना चाहते हैं।
1. Reverse Cap Weighted U.S. Large Cap ETF
- वर्तमान मूल्य: $ 20.77
- 52-सप्ताह की सीमा: $ 10.34 - $ 20.97
- लाभांश उपज: 1.76%
- व्यय अनुपात: प्रति वर्ष 0.29%
Reverse Cap Weighted U.S. Large Cap ETF (NYSE:RVRS) S&P 500 इंडेक्स में कंपनियों को एक्सेस देता है। लेकिन फंड अपने मार्केट कैप के उलट कंपनियों को तौलता है।
ज्यादातर फंड्स ऐसे सूचकांकों पर अपनी पकड़ बनाते हैं जिनमें लार्ज-कैप या मेगा-कैप कंपनियों की उच्च सांद्रता होती है, जैसे Apple (NASDAQ:AAPL), Microsoft (NASDAQ:MSFT) और Amazon (NASDAQ:AMZN)। उनके संबंधित बाजार कैप $ 2.09 ट्रिलियन, $ 1.75 ट्रिलियन और $ 1.57 ट्रिलियन हैं। हालांकि, आरवीआरएस में एक्सपोज़र स्मॉल कैप की ओर झुका हुआ है। पाठकों को यह भी याद हो सकता है कि हमने हाल ही में समान भार वाले ईटीएफ को देखा जो मध्यम और स्मॉल-कैप शेयरों में वृद्धि हुई है।
अक्टूबर 2017 में अपनी स्थापना के बाद से, RVRS में प्रबंधन के तहत धन $ 17.4 मिलियन हो गया है। दूसरे शब्दों में, यह अभी भी एक छोटा कोष है। पेट्रोलियम रिफाइनर HollyFrontier (NYSE:HFC), प्रौद्योगिकी समूह Xerox (NYSE:XRX), परिधान रिटेलर Gap (NYSE:GPS), सक्रिय परिधान फर्म Hanesbrands (NYSE:HBI) और रियल एस्टेट निवेश ट्रस्ट (REIT) SL Green Realty (NYSE:SLG) प्रमुख नामों में से हैं। इनकी मार्केट कैप लगभग 4 बिलियन डॉलर से लेकर 10 बिलियन डॉलर तक है।
पिछले एक साल में, RVRS 20% के करीब लौट आया है। यह फरवरी में एक सर्वकालिक उच्च मारा गया। तुलना करके, SPDR® S&P 500 (NYSE:SPY), एक व्यापक रूप से आयोजित ईटीएफ जो S&P 500 को ट्रैक करता है, पिछले 12 महीनों में लगभग 21% है। 2021 की शुरुआत के बाद, आरवीआरएस और एसपीवाई क्रमशः 10.9% और 4.2% बढ़ गए हैं।
एक और तरीका रखो, स्मॉल कैप में एक संभावित रोटेशन पहले से ही हो सकता है। पोर्टफोलियो विविधीकरण के हिस्से के रूप में, हम फंड में डिप्स खरीदना चाहेंगे।
2. iShares MSCI USA Size Factor ETF
- वर्तमान मूल्य: $ 119.45
- 52-वीक रेंज: $ 60.20 - $ 119.61
- लाभांश उपज: 1.36%
- व्यय अनुपात: प्रति वर्ष 0.15%
iShares MSCI USA Size Factor ETF (NYSE:SIZE) यू.एस. में मध्यम और स्मॉल-कैप व्यवसायों पर अधिक ध्यान केंद्रित करता है। फंड ने अप्रैल 2013 में व्यापार करना शुरू किया था और इसकी शुद्ध संपत्ति $ 843 मिलियन थी।
SIZE, जिसकी 620 होल्डिंग्स हैं, MSCI USA लो साइज़ इंडेक्स के रिटर्न को ट्रैक करता है। सेक्टोरल ब्रेकडाउन के संदर्भ में, सूचना प्रौद्योगिकी (आईटी) 19.31% के साथ सूची में है। अगली पंक्ति में उद्योग हैं (12.25%), वित्तीय (13.76%), स्वास्थ्य देखभाल (13.30%), उपभोक्ता विवेकाधीन (10.53%), उपभोक्ता स्टेपल (4.97%) और अन्य।
शीर्ष 10 नामों में लगभग 3% फंड शामिल है। दूसरे शब्दों में, किसी भी कंपनी का भार फंड की कीमत को प्रभावित करने के लिए पर्याप्त नहीं है। तेल अन्वेषण समूह ConocoPhillips (NYSE:COP) और Occidental Petroleum (NYSE:OXY), वैश्विक मीडिया और मनोरंजन ViacomCBS (NASDAQ:VIAC), मीडिया और इंटरनेट समूह IAC/InterActiveCorp (NASDAQ:IAC) और माइनर Freeport-McMoran Copper & Gold (NYSE:FCX), SIZE में अग्रणी नाम हैं। इनकी मार्केट कैप 20 बिलियन डॉलर से 70 बिलियन डॉलर के बीच है।
पिछले 52 हफ्तों में, ईटीएफ लगभग 21% बढ़ा है और फरवरी में एक सर्वकालिक उच्च स्तर पर पहुंच गया है। हमें SIZE द्वारा दी जाने वाली विविधता पसंद है। $ 110 के स्तर की ओर संभावित गिरावट से खरीद-और-पकड़ निवेशकों के लिए सुरक्षा के मार्जिन में सुधार होगा।