रेस्तरां ब्रांड्स के स्टॉक में ओवरवेट रेटिंग है, जिसमें लंबी अवधि के विकास को अंडरवैल्यूड के रूप में देखा जाता है

बुधवार को, KeyBank ने रेस्तरां ब्रांड्स इंटरनेशनल (NYSE: QSR) पर अपने दृष्टिकोण को समायोजित किया, जिससे स्टॉक पर ओवरवेट रेटिंग बनाए रखते हुए मूल्य लक्ष्य को पिछले $80 से घटाकर $78 कर दिया गया। समायोजन 2024 के लिए कंपनी के तीसरी तिमाही के परिणामों का अनुसरण करता है, जो आम सहमति के पूर्वानुमानों को पूरा नहीं करता था, क्योंकि कंपनी व्यापक आर्थिक और प्रतिस्पर्धी बाधाओं से जूझ रही थी।

रेस्तरां ब्रांड्स इंटरनेशनल ने तीसरी तिमाही के प्रदर्शन की सूचना दी, जो उम्मीदों से कम हो गया, जिससे इसके पूरे साल के अनुमानों में संशोधन हुआ। सिस्टमव्यापी बिक्री वृद्धि की उम्मीदों को 5% से 5.5% के बीच नियंत्रित किया गया है, और यूनिट वृद्धि का अनुमान लगभग 3.5% तक कम किया गया है।

तिमाही की कमी के बावजूद, कंपनी अपने दीर्घकालिक वित्तीय स्वास्थ्य के लिए आशावाद बनाए रखती है, जो 8% से अधिक समायोजित परिचालन आय वृद्धि का अनुमान लगाती है। इसने अपने पांच साल के दृष्टिकोण की भी पुष्टि की, जिसमें 2028 तक 8% से अधिक प्रणालीगत बिक्री वृद्धि और औसतन 5% यूनिट वृद्धि शामिल है।

कंपनी ने अक्टूबर में अपने पोर्टफोलियो में समान-स्टोर की बिक्री (SSS) में तेजी देखी, जो लगभग सपाट से निम्न एकल अंकों की सकारात्मक सीमा में परिवर्तित हुई। इस सुधार का नेतृत्व इंटरनेशनल, बर्गर किंग और पोपी के सेगमेंट ने किया। चालू वर्ष और 2025 के लिए संशोधित बिक्री और यूनिट वृद्धि के प्रकाश में, KeyBank ने रेस्तरां ब्रांड्स के लिए अपनी 2025 आय प्रति शेयर (EPS) अनुमान को भी $3.77 में समायोजित किया है।

KeyBank के विश्लेषण से पता चलता है कि Restaurant Brands International के स्टॉक का मौजूदा ट्रेडिंग मूल्य, उनके अनुमानित 2025 EPS का लगभग 18 गुना, लंबी अवधि में कंपनी की विकास क्षमता को पूरी तरह से प्रतिबिंबित नहीं करता है। ओवरवेट रेटिंग हाल के समायोजन के बावजूद स्टॉक पर KeyBank के सकारात्मक रुख को दर्शाती है।

हाल ही की अन्य खबरों में, रेस्तरां ब्रांड्स इंटरनेशनल (RBI) ने 2024 के लिए अपनी तीसरी तिमाही की कमाई का खुलासा किया, जो बाजार की चुनौतियों का सामना करते हुए मामूली वृद्धि का प्रदर्शन करता है। कंपनी ने तुलनीय बिक्री में 0.3% की मामूली वृद्धि और शुद्ध रेस्तरां वृद्धि में उल्लेखनीय वृद्धि दर्ज की। मुख्य हाइलाइट्स में इसके नए रेस्तरां होल्डिंग्स सेगमेंट का सफल एकीकरण और डिजिटल बिक्री पर निरंतर ध्यान देना शामिल है, जो अब कुल बिक्री का लगभग 20% का प्रतिनिधित्व करता है।

RBI ने फ्रैंचाइज़ी की लाभप्रदता में वृद्धि की भी सूचना दी, जिसमें 4-वॉल EBITDA $205,000 तक पहुंच गया और EPS 4.6% से $0.93 की समायोजित EPS वृद्धि हुई, जिससे मुफ्त नकदी प्रवाह में $485 मिलियन का उत्पादन हुआ। हालांकि, कुछ ब्रांडों ने चुनौतियों का सामना किया, जैसे कि अमेरिका में बर्गर किंग और पोपेयस, जिसकी तुलनीय बिक्री में गिरावट देखी गई।

आगे देखते हुए, RBI को उम्मीद है कि पूरे वर्ष 2024 में सिस्टम-व्यापी बिक्री वृद्धि 5% से 5.5% के बीच होगी और वर्ष के लिए 8% से अधिक जैविक समायोजित परिचालन आय वृद्धि का लक्ष्य है। क्षेत्रीय चुनौतियों के बावजूद, विशेष रूप से अमेरिका और चीन में, RBI अपनी दीर्घकालिक विकास संभावनाओं के बारे में आशावादी बना हुआ है। ये हालिया घटनाक्रम डिजिटल बिक्री, फ्रैंचाइज़ी लाभप्रदता और अंतर्राष्ट्रीय विस्तार पर RBI के लचीलेपन और रणनीतिक फोकस को दर्शाते हैं।

इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स

हालिया InvestingPro डेटा रेस्तरां ब्रांड्स इंटरनेशनल (NYSE: QSR) की वर्तमान वित्तीय स्थिति और बाजार के प्रदर्शन के लिए अतिरिक्त संदर्भ प्रदान करता है। कंपनी का P/E अनुपात 17.52 है, जो कि KeyBank के 2025 EPS के लगभग 18 गुना अनुमानित स्टॉक ट्रेडिंग के अवलोकन के साथ निकटता से मेल खाता है। यह मूल्यांकन पिछले बारह महीनों में 15.08% की मजबूत राजस्व वृद्धि द्वारा समर्थित है, जिसमें Q3 2024 में 24.71% की और भी अधिक प्रभावशाली तिमाही राजस्व वृद्धि हुई है।

InvestingPro टिप्स इस बात पर प्रकाश डालते हैं कि QSR अपनी निकट-अवधि की आय वृद्धि के सापेक्ष कम P/E अनुपात पर कारोबार कर रहा है, जो संभावित अवमूल्यन का सुझाव देता है। यह KeyBank के विचार के अनुरूप है कि मौजूदा स्टॉक की कीमत कंपनी की दीर्घकालिक विकास संभावनाओं को पूरी तरह से प्रतिबिंबित नहीं कर सकती है। इसके अतिरिक्त, QSR ने हाल की चुनौतियों के बावजूद वित्तीय स्थिरता का प्रदर्शन करते हुए लगातार 10 वर्षों तक लाभांश भुगतान बनाए रखा है।

यह ध्यान देने योग्य है कि QSR अपने 52-सप्ताह के निचले स्तर के करीब कारोबार कर रहा है, जो उन निवेशकों के लिए एक अवसर पेश कर सकता है जो KeyBank के आशावादी दीर्घकालिक दृष्टिकोण को साझा करते हैं। शेयर की 3.4% की लाभांश उपज भी आय-केंद्रित निवेशकों को आकर्षित कर सकती है।

अधिक व्यापक विश्लेषण चाहने वालों के लिए, InvestingPro 7 अतिरिक्त सुझाव प्रदान करता है जो QSR की निवेश क्षमता में गहरी अंतर्दृष्टि प्रदान कर सकते हैं।

यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।