बुधवार को, एवरकोर आईएसआई ने केसी के जनरल स्टोर्स (NASDAQ: CASY) के लिए अपने मूल्य लक्ष्य को समायोजित किया, इसे $345.00 से थोड़ा घटाकर $342.00 कर दिया, जबकि स्टॉक पर आउटपरफॉर्म रेटिंग बनाए रखी। समायोजन कंपनी के तीसरी तिमाही के वित्तीय परिणामों का अनुसरण करता है, जिसमें बिक्री में मजबूत वृद्धि और ग्राहक यातायात में वृद्धि देखी गई।
केसी के जनरल स्टोर्स ने अपने आंतरिक तुलनीय स्टोर की बिक्री में 4% की ठोस वृद्धि और डॉलर की बिक्री में 9.5% की वृद्धि दर्ज की। इसके अतिरिक्त, ग्राहक ट्रैफ़िक में 2.2% की सकारात्मक वृद्धि देखी गई, और कंपनी ने तैयार भोजन में मूल्य निर्धारण शक्ति के कारण इनसाइड स्टोर मार्जिन में 65 आधार अंकों की वृद्धि का अनुभव किया।
स्टोर के आंतरिक संचालन में सकारात्मक प्रदर्शन के बावजूद, विश्लेषक ने नोट किया कि थोक ईंधन लागत में हालिया वृद्धि ने खुदरा सेंट प्रति गैलन (CPG) पर दबाव डाला है, जिससे कंपनी की आंतरिक बिक्री के लिए अन्यथा मजबूत तिमाही की चमक कम हो गई है। परिणामस्वरूप, एवरकोर आईएसआई ने अप्रैल में समाप्त होने वाली चौथी तिमाही में अनुमानित कम ईंधन सीपीजी के लिए केसी के लिए अपनी आय में $0.10 की कमी की है, जिसका श्रेय केसी के लिए प्रति शेयर अनुमान को $0.10 तक घटा दिया गया है।
CPG के लिए 2-3 साल के क्षितिज पर फर्म का दृष्टिकोण आशावादी बना हुआ है, जिससे व्यापक-आधारित मुद्रास्फीति दबावों के कारण वृद्धि की आशंका है। केसी के लिए बेस केस वैल्यूएशन को 23 गुना मूल्य-से-कमाई (पी/ई) अनुपात का उपयोग करके $342 में समायोजित किया गया है। यह समायोजन मौजूदा ईंधन लाभ परिदृश्य के लिए जिम्मेदार है, लेकिन बाजार हिस्सेदारी, विलय और अधिग्रहण के अवसरों से संभावित लाभ और तैयार भोजन में कंपनी की मूल्य निर्धारण शक्ति के कारक भी हैं।
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