शुक्रवार को, ट्रुइस्ट सिक्योरिटीज ने एलिवेंस हेल्थ इंक (एनवाईएसई: ईएलवी) के शेयरों पर अपने दृष्टिकोण को समायोजित किया, जिससे कंपनी के स्टॉक पर बाय रेटिंग बनाए रखते हुए मूल्य लक्ष्य को पिछले $620 से घटाकर $520 कर दिया गया।
समायोजन एलिवेंस की तीसरी तिमाही के परिणामों का अनुसरण करता है, जिसमें उच्च चिकित्सा हानि अनुपात (MLR) और 2024 के लिए अपेक्षित मार्गदर्शिका से कम और 2025 के लिए प्रारंभिक दृश्य की विशेषता थी। यह मुख्य रूप से मेडिकेड रेट और एक्यूटी मिसमैच से चल रहे दबाव के कारण था।
इन चुनौतियों के बावजूद, ट्रुइस्ट सिक्योरिटीज ने कंपनी की दीर्घकालिक संभावनाओं पर विश्वास व्यक्त करते हुए अपनी बाय रेटिंग की पुष्टि की। फर्म ने इस बात पर प्रकाश डाला कि विभिन्न क्षेत्रों में एलिवेंस के दीर्घकालिक लक्ष्य अपरिवर्तित बने हुए हैं, जिसमें 12% या उससे अधिक समायोजित आय प्रति शेयर (EPS) चक्रवृद्धि वार्षिक वृद्धि दर (CAGR) की प्रतिबद्धता शामिल है। ट्रुइस्ट सिक्योरिटीज के विश्लेषकों का मानना है कि मेडिकेड रेट और एक्यूटी मिसमैच समय के साथ ठीक हो जाएगा।
यह फर्म केयरलॉन के मुख्य रुझानों और हेल्थ बेनिफिट्स के साथ क्रॉस-सेलिंग के अवसरों के बारे में आशावादी बनी हुई है। ट्रुइस्ट सिक्योरिटीज ने एलिवेंस के ठोस वित्तीय लचीलेपन का भी उल्लेख किया और अनुमान लगाया कि क्षमताओं और सेवा एकीकरण में चल रहे निवेश कंपनी के लिए दीर्घकालिक टेलविंड के रूप में काम करेंगे।
इन कारकों के परिणामस्वरूप, ट्रुइस्ट सिक्योरिटीज ने एलिवेंस हेल्थ के लिए अपने अनुमानों को समायोजित किया है। $520 का नया मूल्य लक्ष्य इन संशोधित अनुमानों को दर्शाता है और आने वाले वर्षों के लिए प्रत्याशित मार्गदर्शन से कम को ध्यान में रखता है। फर्म को उम्मीद है कि एलिवेंस की रणनीतिक पहल और बाजार की स्थिति मौजूदा बाधाओं के बावजूद इसके विकास पथ का समर्थन करती रहेगी।
हाल ही की अन्य खबरों में, एलिवेंस हेल्थ ने अपनी Q3 2024 की कमाई की सूचना दी, जिसमें प्रति शेयर 8.37 डॉलर की समायोजित आय के साथ, इसके मेडिकेड व्यवसाय में चिकित्सा लागत में वृद्धि के कारण उम्मीदों पर खरा नहीं उतरा। कंपनी ने समायोजित ईपीएस के लिए अपने पूरे साल के दृष्टिकोण को लगभग $33 तक समायोजित किया है, जिसका श्रेय मेडिकेड क्षेत्र में चल रही बाधाओं को दिया जाता है।
इन चुनौतियों के बावजूद, एलिवेंस हेल्थ ने 2025 और उसके बाद भी मजबूत राजस्व वृद्धि का अनुमान लगाया है, जिससे 2025 के लिए व्यक्तिगत मेडिकेयर एडवांटेज सदस्यता में वृद्धि और इसके वाणिज्यिक व्यवसाय में निरंतर विस्तार की आशंका है।
कंपनी ने वाणिज्यिक सदस्यता में भी उल्लेखनीय वृद्धि दर्ज की, जिसमें साल-दर-साल लगभग 600,000 नए सदस्य थे, जिससे कुल परिचालन राजस्व में 5% की वृद्धि हुई, जो 44.7 बिलियन डॉलर तक पहुंच गई। हालांकि, समेकित लाभ व्यय अनुपात बढ़कर 89.5% हो गया, जिसका मुख्य कारण मेडिकेड लागत रुझान बिगड़ते हैं।
कंपनी ने हाल ही में घर-आधारित देखभाल के लिए केयरब्रिज के अधिग्रहण की घोषणा की, जिसका उद्देश्य परिचालन दक्षता को बढ़ाते हुए सदस्य और प्रदाता के अनुभवों को बेहतर बनाना है। 2024 में मेडिकेड मार्जिन के दीर्घकालिक लक्ष्यों से नीचे रहने की उम्मीद के बावजूद, एलिवेंस हेल्थ ने 2025 में सुधार की उम्मीद की है। ये हालिया घटनाक्रम मेडिकेड क्षेत्र में मौजूदा चुनौतियों के बीच भी कंपनी की रणनीतिक स्थिति और दीर्घकालिक विकास रणनीतियों के प्रति प्रतिबद्धता को उजागर करते हैं।
इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स
हाल ही में InvestingPro डेटा एलिवेंस हेल्थ इंक (NYSE: ELV) के ट्रुइस्ट सिक्योरिटीज के विश्लेषण के लिए अतिरिक्त संदर्भ प्रदान करता है। कंपनी का बाजार पूंजीकरण $103.04 बिलियन है, जिसका P/E अनुपात 18.13 है, जो हाल की चुनौतियों के आलोक में इसके मौजूदा मूल्यांकन को दर्शाता है। कम मूल्य लक्ष्य के बावजूद, पिछले बारह महीनों में $174.22 बिलियन के राजस्व और 28.02% के सकल लाभ मार्जिन के साथ, एलिवेंस का वित्तीय स्वास्थ्य मजबूत दिखाई देता है।
InvestingPro टिप्स कुछ सकारात्मक पहलुओं को उजागर करते हैं जो Truist Securities के दीर्घकालिक आशावाद के साथ संरेखित होते हैं। उदाहरण के लिए, एलिवेंस हेल्थ ने शेयरधारक रिटर्न के प्रति प्रतिबद्धता का प्रदर्शन करते हुए लगातार 14 वर्षों तक अपना लाभांश बढ़ाया है।
यह पिछले बारह महीनों में 1.47% की मौजूदा लाभांश उपज और 10.14% की लाभांश वृद्धि दर द्वारा समर्थित है। इसके अलावा, कंपनी का प्रबंधन आक्रामक रूप से शेयर वापस खरीद रहा है, जो कंपनी की भविष्य की संभावनाओं में विश्वास का संकेत दे सकता है।
हालांकि, यह ध्यान देने योग्य है कि शेयर ने हाल ही में एक महत्वपूर्ण हिट ली है, जिसमें 1-सप्ताह की कीमत का कुल रिटर्न -11.46% और 1 महीने का रिटर्न -17.63% है। यह ट्रूइस्ट के कम मूल्य लक्ष्य के साथ संरेखित होता है और कंपनी की हालिया कमाई और मार्गदर्शन पर बाजार की प्रतिक्रिया को दर्शाता है।
अधिक व्यापक विश्लेषण चाहने वाले निवेशकों के लिए, InvestingPro, Elevance Health के लिए 13 अतिरिक्त सुझाव प्रदान करता है, जो कंपनी की वित्तीय स्थिति और बाजार के प्रदर्शन की गहरी समझ प्रदान करता है।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।