गुरुवार को, कैंटर फिजराल्ड़ ने टेस्ला (NASDAQ: NASDAQ:TSLA) पर अपना रुख अपडेट किया, जिससे इलेक्ट्रिक वाहन निर्माता का मूल्य लक्ष्य 245 डॉलर से बढ़कर 255 डॉलर हो गया। फर्म ने शेयरों पर न्यूट्रल रेटिंग बनाए रखी। मूल्य लक्ष्य में संशोधन टेस्ला के उच्च सकल मार्जिन, परिचालन खर्च में कमी और साइबरट्रक डिलीवरी की तेज गति को दर्शाता है।
कैंटर फिजराल्ड़ के विश्लेषक ने टेस्ला के प्रदर्शन पर प्रकाश डाला, यह देखते हुए कि कंपनी ने ब्याज, कर, मूल्यह्रास और परिशोधन (EBITDA) और सकल मार्जिन अपेक्षाओं से पहले की कमाई को पार कर लिया है। टेस्ला की प्रति शेयर कमाई (EPS) ने भी आम सहमति को पीछे छोड़ दिया। 2025 की पहली छमाही में कम लागत वाले वाहनों के उत्पादन की शुरुआत की पुन: पुष्टि को कंपनी के भविष्य के लिए एक महत्वपूर्ण सकारात्मक विकास के रूप में देखा गया।
टेस्ला ने 2024 के लिए वाहन डिलीवरी में मामूली वृद्धि का अनुमान लगाया है और उम्मीद है कि इसकी ऊर्जा भंडारण तैनाती साल-दर-साल दोगुनी से अधिक हो जाएगी। हालांकि फर्म को फुल सेल्फ-ड्राइविंग (FSD) और रोबोटैक्सी सेवाओं से भविष्य के राजस्व की संभावना दिखाई देती है, लेकिन यह अल्पावधि में स्टॉक के मूल्यांकन पर तटस्थ रहता है।
यह रुख रोबोटैक्सी के बेड़े के आकार और रोलआउट समय के साथ-साथ अपनाने की दर और एफएसडी तकनीक की पहुंच के बारे में अनिश्चितताओं के कारण है।
कैंटर फिजराल्ड़ ने टेस्ला की वाहन डिलीवरी के लिए अपने पूर्वानुमानों को समायोजित किया है, अब Q4 में 520,844 यूनिट और पूरे वर्ष 2024 के लिए लगभग 1.81 मिलियन की उम्मीद है, जो लगभग 1.82 मिलियन के पिछले अनुमान से थोड़ी कम है। इस समायोजन से FY24 में लगभग 100.3 बिलियन डॉलर का अनुमानित राजस्व प्राप्त होता है, जो लगभग 101.2 बिलियन डॉलर के पूर्व अनुमान से कम है।
FY25 के लिए, फर्म 2.05 मिलियन डिलीवरी का अनुमान लगाती है, जिसके परिणामस्वरूप लगभग 117.2 बिलियन डॉलर का अनुमानित राजस्व प्राप्त होता है, जो कि 127.7 बिलियन डॉलर के पिछले पूर्वानुमान से कम है। इसके अतिरिक्त, FY24 के सकल मार्जिन पूर्वानुमान को 17.9% से बढ़ाकर 18.6% कर दिया गया है।
कैंटर फिजराल्ड़ द्वारा टेस्ला का मूल्यांकन 10-वर्षीय डिस्काउंटेड कैश फ्लो (DCF) मॉडल पर आधारित है, जिसमें 11% छूट दर और 2% की दीर्घकालिक वृद्धि दर है। रिपोर्ट में टेस्ला के लिए प्रमुख जोखिमों को भी रेखांकित किया गया है, जिसमें चीनी मूल उपकरण निर्माताओं (ओईएम) से प्रतिस्पर्धा, एफएसडी और रोबोटैक्सी सेवाओं के लिए विनियामक अनुमोदन, संभावित आपूर्ति श्रृंखला में व्यवधान और इलेक्ट्रिक वाहन की मांग में मंदी शामिल है।
हाल ही की अन्य खबरों में, टेस्ला इंक. ने रिकॉर्ड डिलीवरी, पर्याप्त वित्तीय विकास और प्रौद्योगिकी में महत्वपूर्ण प्रगति के साथ एक मजबूत तीसरी तिमाही की सूचना दी। कंपनी का आशावादी पूर्वानुमान अगले वर्ष के लिए बिक्री में 20-30% की वृद्धि का अनुमान लगाता है।
टेस्ला ने भविष्य के वाहन मॉडल की योजनाओं की भी घोषणा की, जिसमें साइबरट्रक, साइबरकैब और 30,000 डॉलर से कम कीमत वाला एक नया किफायती वाहन मॉडल शामिल है, जिसे 2024 की पहली छमाही के लिए योजनाबद्ध किया गया है। कंपनी का Q3 ऑपरेटिंग कैश फ्लो $6.3 बिलियन तक पहुंच गया, जिसमें ऊर्जा मार्जिन 30% से अधिक है।
टेस्ला के सकारात्मक प्रदर्शन का अन्य प्रौद्योगिकी क्षेत्र के दिग्गजों पर गहरा प्रभाव पड़ा, जिन्हें अक्सर मैग्निफिशेंट सेवन कहा जाता है। Nvidia Corp में 1.3% की वृद्धि देखी गई, Amazon.com Inc. के स्टॉक में 0.6% की वृद्धि हुई और Meta Platforms Inc. ने 0.9% की बढ़त हासिल की।
हाल के अन्य घटनाक्रमों में, एक अनुबंध प्रस्ताव को अस्वीकार करने के कारखाने के कर्मचारियों के फैसले के बाद बोइंग कंपनी के शेयरों में 3% की गिरावट आई, जिससे एक हड़ताल लंबी हो गई, जिसने एयरोस्पेस कंपनी के नुकसान को बढ़ा दिया। तीसरी तिमाही के राजस्व अनुमानों को पूरा करने में विफलता के कारण इंटरनेशनल बिजनेस मशीन कॉर्प के शेयर में 4.3% की गिरावट आई।
इसके अतिरिक्त, न्यूमोंट कॉर्पोरेशन के शेयरों में 5.4% की गिरावट आई क्योंकि सोने के उत्पादक को उच्च लागत का सामना करना पड़ा और इसके नेवादा परिचालनों से उत्पादन कम हो गया, जिससे लाभ में कमी आई।
इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स
कैंटर फिजराल्ड़ के विश्लेषण को पूरा करने के लिए, InvestingPro डेटा टेस्ला की वित्तीय स्थिति और बाजार के प्रदर्शन पर अतिरिक्त संदर्भ प्रदान करता है। टेस्ला का बाजार पूंजीकरण 682.53 बिलियन डॉलर है, जो ऑटोमोटिव उद्योग में इसकी महत्वपूर्ण उपस्थिति को दर्शाता है। कंपनी का 54.8 का पी/ई अनुपात कैंटर फिजराल्ड़ के उच्च मूल्यांकन के अवलोकन के अनुरूप है, जो उनके तटस्थ रुख की व्याख्या कर सकता है।
InvestingPro टिप्स इस बात पर प्रकाश डालते हैं कि टेस्ला “अपनी बैलेंस शीट पर कर्ज से अधिक नकदी रखती है” और “नकदी प्रवाह पर्याप्त रूप से ब्याज भुगतान को कवर कर सकता है।” ये कारक कंपनी की वित्तीय स्थिरता का समर्थन करते हैं क्योंकि यह साइबरट्रक और कम लागत वाले वाहनों जैसी महत्वाकांक्षी परियोजनाओं को आगे बढ़ाता है।
हालांकि, एक InvestingPro टिप में कहा गया है कि “9 विश्लेषकों ने आगामी अवधि के लिए अपनी कमाई को नीचे की ओर संशोधित किया है,” जो टेस्ला की डिलीवरी और राजस्व के लिए फर्म के समायोजित पूर्वानुमानों से संबंधित हो सकता है। इसके अतिरिक्त, Q2 2024 तक पिछले बारह महीनों के लिए टेस्ला का “17.72% का सकल लाभ मार्जिन” कैंटर फिजराल्ड़ के FY24 के 18.6% के सकल मार्जिन पूर्वानुमान के करीब है।
अधिक व्यापक विश्लेषण चाहने वाले निवेशकों के लिए, InvestingPro टेस्ला पर 20 अतिरिक्त सुझाव प्रदान करता है, जो कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य और बाजार की स्थिति के बारे में गहन जानकारी प्रदान करता है।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।