बुधवार को, वोल्फ रिसर्च ने जनरल इलेक्ट्रिक (NYSE: GE) के शेयरों पर अपने मूल्य लक्ष्य को समायोजित किया, जिससे स्टॉक पर आउटपरफॉर्म रेटिंग रखते हुए इसे पिछले $190 से $162 तक नीचे लाया गया।
समायोजन GE के स्पिन-ऑफ के हालिया समापन के बाद होता है, जिसमें GE और GE Vernova (GEV) दोनों के शेयरों में ट्रेडिंग के पहले दिन 2% से अधिक की गिरावट देखी गई। इसके बावजूद, जनरल इलेक्ट्रिक के स्टॉक में साल-दर-साल (YTD) उल्लेखनीय वृद्धि देखी गई है, जो समायोजित आधार पर लगभग 35% चढ़ गया है। यह वृद्धि एयरोस्पेस सेक्टर के औसत YTD रिटर्न 13% और S&P 500 के 9% की बढ़ोतरी से आगे निकल जाती है।
वोल्फ रिसर्च के मुताबिक, जनरल इलेक्ट्रिक के स्टॉक वैल्यूएशन का फोकस अब फ्री कैश फ्लो (FCF) पर होगा। स्पिन-ऑफ के समापन के साथ, फर्म ने GEV मूल्य के लिए पहले से अनुमानित लगभग $30 प्रति शेयर को बाहर करने के लिए अपने मूल्य लक्ष्य को अपडेट कर दिया है।
नया मूल्य लक्ष्य $5.58 के निरंतर 2025 FCF प्रति शेयर अनुमान पर आधारित है, लेकिन थोड़े ऊंचे गुणक के साथ, जिसके परिणामस्वरूप $162 का लक्ष्य प्राप्त होता है। यह आज के समायोजित समापन मूल्य से संभावित 19% ऊपर का प्रतिनिधित्व करता है।
नए मूल्य लक्ष्य के पीछे के तर्क में एक गुणक शामिल है जिसे पिछले 28.5 गुना से बढ़ाकर लगभग 29 गुना कर दिया गया है। यह इस तथ्य के प्रकाश में है कि उच्च गुणवत्ता वाले एयरोस्पेस सहकर्मी अपने 2024 FCF अनुमानों के आधार पर 31 गुना से अधिक कारोबार कर रहे हैं। वोल्फ रिसर्च का मानना है कि ये गुणक 2025 तक टिकाऊ होंगे। संदर्भ के लिए, GE का निकटतम सहकर्मी, Safran, वर्तमान में लगभग 30 गुना पर कारोबार कर रहा है, जो मार्च की शुरुआत में 28.5 गुना था।
वोल्फ रिसर्च ने जनरल इलेक्ट्रिक के लिए संभावित जोखिमों को भी रेखांकित किया, जिसमें एयरोस्पेस क्षेत्र में प्रत्याशित वृद्धि या मार्जिन प्रदर्शन की तुलना में धीमी गति, प्रमुख इंजन गुणवत्ता के मुद्दे, उच्च मूल उपकरण निर्माता (ओईएम) इंजन के नुकसान और विरासत देनदारियां शामिल हैं। इन जोखिमों के बावजूद, GE पर फर्म का दृष्टिकोण सकारात्मक बना हुआ है और आउटपरफॉर्म रेटिंग बरकरार है।
इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स
चूंकि जनरल इलेक्ट्रिक (NYSE:GE) पोस्ट-स्पिन-ऑफ मार्केट डायनामिक्स को नेविगेट करता है, InvestingPro का रियल-टाइम डेटा कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य और बाजार के प्रदर्शन पर गहराई से नज़र डालता है। $149.2 बिलियन के मार्केट कैप और 16.4 के मूल्य-से-कमाई (P/E) अनुपात के साथ, GE का मूल्यांकन निवेशकों की भावना और अंतर्निहित कमाई शक्ति के मिश्रण को दर्शाता है। विशेष रूप से, Q4 2023 तक पिछले बारह महीनों की राजस्व वृद्धि 16.96% मजबूत रही है, जो कंपनी के वित्तीय प्रदर्शन में मजबूत वृद्धि को दर्शाती है।
InvestingPro टिप्स निवेशकों के GE के स्टॉक के आकलन से संबंधित कई पहलुओं को उजागर करते हैं। विश्लेषकों ने आगामी अवधि के लिए अपनी कमाई को ऊपर की ओर संशोधित किया है, जो कंपनी के वित्तीय दृष्टिकोण में संभावित सकारात्मक गति का सुझाव देता है। इसके अतिरिक्त, रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (RSI) इंगित करता है कि स्टॉक वर्तमान में ओवरसोल्ड क्षेत्र में है, जो एक ठोस कंपनी में प्रवेश बिंदुओं की तलाश करने वाले निवेशकों को आकर्षित कर सकता है जो औद्योगिक कांग्लोमेरेट्स उद्योग में एक प्रमुख खिलाड़ी है।
आगे के विश्लेषण में रुचि रखने वालों के लिए, अधिक InvestingPro टिप्स उपलब्ध हैं, जो GE की कम कीमत की अस्थिरता, आधी सदी से अधिक समय तक लाभांश भुगतान बनाए रखने का इसका ट्रैक रिकॉर्ड और इसके ऋण के मध्यम स्तर जैसी अंतर्दृष्टि प्रदान करते हैं। निवेशक InvestingPro की सदस्यता लेकर और कूपन कोड PRONEWS24 का उपयोग करके वार्षिक या द्विवार्षिक Pro और Pro+ सदस्यता पर अतिरिक्त 10% की छूट प्राप्त करने के लिए इन अतिरिक्त युक्तियों और डेटा बिंदुओं को अनलॉक कर सकते हैं।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।