एक व्यवसाय विकास कंपनी, साराटोगा इन्वेस्टमेंट कॉर्प (NYSE: SAR) ने वित्तीय वर्ष 2024 के लिए प्रति शेयर समायोजित शुद्ध निवेश आय (NII) में 44% की वृद्धि दर्ज की, जबकि शेयर कमजोर पड़ने और अन्य आय मदों के कारण चौथी तिमाही में मामूली कमी आई। कंपनी के शुद्ध संपत्ति मूल्य (NAV) में प्रति शेयर पिछले वर्ष की तुलना में 7% की गिरावट देखी गई, लेकिन कुल मिलाकर NAV बढ़कर $370 मिलियन हो गई।
एक मजबूत पोर्टफोलियो और ठोस क्रेडिट गुणवत्ता के साथ, साराटोगा ने Q1 के अंत से NAV में $48 मिलियन इक्विटी जुटाई और $207 मिलियन की पर्याप्त निवेश क्षमता बनाए रखी। कंपनी का वार्षिक चौथी तिमाही का लाभांश $0.73 प्रति शेयर था, जिसमें समायोजित NII $0.94 प्रति शेयर था।
मुख्य टेकअवे
- वित्तीय वर्ष 2024 के लिए साराटोगा इन्वेस्टमेंट कॉर्प की समायोजित एनआईआई प्रति शेयर 44% बढ़ी, लेकिन Q4 में साल-दर-साल 2.5% और पिछली तिमाही से 4% की गिरावट आई। - प्रति शेयर NAV 7% साल-दर-साल घटकर $27.12 हो गई, लेकिन कुल NAV बढ़कर $370 मिलियन हो गई। - कंपनी ने NAV में $48 मिलियन इक्विटी जुटाई और निवेश के लिए $207 मिलियन उपलब्ध हैं। - 98.8 के साथ मजबूत क्रेडिट गुणवत्ता उच्चतम श्रेणी में रेट किए गए 1% क्रेडिट और गैर-अर्जित पर केवल तीन। - Q4 के लिए वार्षिक लाभांश $0.73 प्रति शेयर था, जो 12.4% उपज को दर्शाता है। - Q4 में कुल खर्चों में कमी आई, और 1.14 बिलियन डॉलर की संपत्ति के साथ निवेश पोर्टफोलियो मजबूत बना रहा।
कंपनी आउटलुक
- साराटोगा ने लंबी अवधि के मेट्रिक्स पर ध्यान केंद्रित करते हुए अपनी प्रबंधन टीम और प्रक्रिया को जोड़ना जारी रखने की योजना बनाई है। - कंपनी का लक्ष्य उच्च प्रबंधन स्वामित्व बनाए रखना और पूंजी के विविध स्रोतों का उपयोग करना है।
बेयरिश हाइलाइट्स
- पिछले वर्ष की तुलना में प्रति शेयर NAV में 7% की गिरावट आई है। - पिछले 12 महीनों के लिए कंपनी का कुल रिटर्न 8% है, जो BDC इंडेक्स 30% से कम है।
बुलिश हाइलाइट्स
- पिछले 10 वर्षों में इक्विटी पर दीर्घकालिक औसत रिटर्न 10.5% था, जो उद्योग के औसत से अधिक था। - 14 साल पहले बीडीसी पर कब्जा करने के बाद से प्रबंधन के तहत परिसंपत्तियों में वृद्धि हुई है। - साराटोगा ने 116 पोर्टफोलियो कंपनियों में केवल एक वास्तविक नुकसान के साथ $2.1 बिलियन का निवेश किया है।
याद आती है
- पिछले वर्ष और तिमाही की तुलना में चौथी तिमाही में समायोजित एनआईआई प्रति शेयर घट गया। - नए सौदों के लिए बाजार को मामूली बताया गया है, क्योंकि बाज़ार में व्यवसायों की गुणवत्ता वर्तमान में उतनी मजबूत नहीं है।
प्रश्नोत्तर हाइलाइट्स
- साराटोगा सक्रिय रूप से चुनौतीपूर्ण क्रेडिट का प्रबंधन कर रहा है, जिसमें पेपर पैलेस और ज़ोलेज की बैलेंस शीट का पुनर्गठन शामिल है। - कंपनी इस बात पर विचार कर रही है कि गर्मियों में किए जाने वाले दृढ़ संकल्प के साथ अवितरित कर योग्य आय और उत्पाद शुल्क अर्जित कैसे किया जाए। - नेट्रेओ से पुनर्भुगतान आय के लिए कोई विशेष योजना नहीं है, लेकिन कंपनी पूंजी संरचना और देयता अनुकूलन का मूल्यांकन कर रही है।
साराटोगा इन्वेस्टमेंट कॉर्प के वित्तीय वर्ष 2024 के परिणाम एक कंपनी को एक मजबूत वित्तीय स्थिति और अपने पोर्टफोलियो और पूंजी के प्रबंधन के लिए रणनीतिक दृष्टिकोण दिखाते हैं। कुछ चुनौतियों के बावजूद, क्रेडिट गुणवत्ता और अनुशासित निवेश निर्णयों के प्रति फर्म की प्रतिबद्धता इसे दीर्घकालिक स्थिरता और विकास पर केंद्रित बीडीसी के रूप में रखती है।
इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स
साराटोगा इन्वेस्टमेंट कॉर्प के वित्तीय वर्ष 2024 के परिणाम मजबूत वृद्धि और शेयरधारक मूल्य की अवधि को रेखांकित करते हैं, जैसा कि कंपनी की महत्वपूर्ण राजस्व वृद्धि और लाभांश भुगतान में परिलक्षित होता है। InvestingPro के रीयल-टाइम डेटा के अनुसार, साराटोगा का बाजार पूंजीकरण $320.31 मिलियन है, जो व्यवसाय विकास के क्षेत्र में अपने पैमाने को दर्शाता है। कंपनी का P/E अनुपात 33.5 है, जो निवेशकों के लिए उसकी कमाई के सापेक्ष कंपनी के मूल्यांकन का आकलन करने के लिए एक उपयोगी संकेतक हो सकता है।
InvestingPro डेटा Q3 2024 तक पिछले बारह महीनों में 61.83% की उल्लेखनीय राजस्व वृद्धि भी दर्शाता है, जो एक वर्ष के भीतर अपनी कमाई में उल्लेखनीय वृद्धि करने की फर्म की क्षमता को उजागर करता है। इस वित्तीय प्रदर्शन को इसी अवधि में 100% के सकल लाभ मार्जिन द्वारा समर्थित किया जाता है, जो कंपनी के संचालन में असाधारण दक्षता को दर्शाता है।
साराटोगा के लिए एक प्रमुख InvestingPro टिप इसका लगातार लाभांश भुगतान है, जिसमें कंपनी ने लगातार 18 वर्षों तक लाभांश भुगतान बनाए रखा है। यह विश्वसनीय लाभांश शेयरों की तलाश करने वाले आय-केंद्रित निवेशकों के लिए विशेष रूप से आकर्षक हो सकता है। इसके अतिरिक्त, हाल की तारीख में शेयर की लाभांश उपज 12.45% प्रभावशाली है, जो मौजूदा निवेश परिदृश्य में पर्याप्त है।
अधिक जानकारी में रुचि रखने वाले निवेशक https://www.investing.com/pro/SAR पर साराटोगा के लिए अतिरिक्त InvestingPro टिप्स पा सकते हैं, जो उनके निवेश निर्णयों को और सूचित कर सकते हैं। वर्तमान में 9 और टिप्स उपलब्ध हैं, और उपयोगकर्ता मूल्यवान डेटा और विश्लेषण के साथ अपने निवेश टूलकिट को बढ़ाते हुए, वार्षिक या द्विवार्षिक Pro और Pro+ सदस्यता पर अतिरिक्त 10% की छूट प्राप्त करने के लिए कूपन कोड PRONEWS24 का उपयोग कर सकते हैं।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।