- अमेरिकी जुलाई सीपीआई में नरमी के बाद, मजबूत खुदरा बिक्री ने फेड को आक्रामक मोड में रखा है
- 103 से ऊपर डॉलर इंडेक्स चार्ज हाजिर सोने को 1,846 डॉलर तक नीचे ले जा सकता है
- यदि डॉलर 103 पर्च से नीचे चला जाता है, तो बुलियन 1,960 डॉलर का स्तर पुनः प्राप्त कर सकता है
- मजबूत डीएक्स - 103 से ऊपर
- कमज़ोर सोना - $1,846 की ओर
कुछ सप्ताह पहले, हमने भविष्यवाणी की थी कि एक मजबूत अमेरिकी डॉलर, चाहे जुलाई के लिए मुद्रास्फीति की रीडिंग कुछ भी दिखाए, सोने की हाजिर कीमत को प्रमुख $1,900 से नीचे भेज सकती है। एक औंस समर्थन।
स्पॉट कीमत, जो एक्सएयू के व्यापार प्रतीक द्वारा जाती है और सराफा के वास्तविक समय के व्यापार को ट्रैक करती है, तब 1,922 डॉलर के एक महीने के निचले स्तर से उभर रही थी। कुछ सोने के व्यापारी वायदा की तुलना में XAU का अधिक बारीकी से पालन करते हैं, जिसे GC प्रतीक से जाना जाता है।
यह सच है कि जुलाई में यूएस उपभोक्ता मूल्य सूचकांक की 3.2% की वार्षिक वृद्धि - पूर्वानुमान 3.3% से थोड़ा कम और जून के 3.0% से थोड़ा अधिक - ने डॉलर के रिबाउंड को बमुश्किल प्रभावित किया 15 महीने का निचला स्तर.
डॉलर इंडेक्स, जिसे प्रतीक डीएक्स के नाम से जाना जाता है, 18 जुलाई को गिरकर 99.22 पर आ गया, जो अप्रैल 2022 के बाद सबसे निचला स्तर है। डीएक्स अब लगभग 103 पर है।
Charts by SKCharting.com, with data powered by Investing.com
इसके विपरीत, XAU, पिछले 24 घंटों में $1,897 से नीचे गिर गया, जो कि 29 जून के बाद का सबसे निचला स्तर है। वायदा पक्ष में, न्यूयॉर्क के कॉमेक्स, दिसंबर पर फ्रंट-माह जीसी अनुबंध, हाजिर कीमत से बहुत दूर नहीं था। मंगलवार को गिरकर $1,895 पर आ गया।
लेखन के समय, दिसंबर का सोना लगभग 1,935 डॉलर पर पहुंच गया था। लेकिन XAU $1,905 से नीचे रहा। हाजिर कीमत के 1,900 डॉलर से नीचे आने की आशंका एक कारण है कि वायदा की तुलना में इस पर अधिक बारीकी से नजर रखी जाती है।
संदर्भ: क्यों डीएक्स एक्सएयू के नुकसान के लिए निकट अवधि में बढ़ सकता है
जबकि जुलाई सीपीआई डेटा ने अधिक सवाल उठाए हैं, इससे यह पता चलता है कि फेडरल रिजर्व नवीनतम अमेरिकी मुद्रास्फीति संख्याओं पर कैसे प्रतिक्रिया दे सकता है, मंगलवार की पिछले महीने की खुदरा बिक्री रीडिंग ने केंद्रीय बैंक के लिए एक मजबूत आक्रामक संकेत उत्सर्जित किया है। .
मंगलवार को वाणिज्य विभाग के आंकड़ों के अनुसार, अमेरिकी खुदरा बिक्री जून की तुलना में जुलाई में दोगुनी बढ़कर उम्मीदों से बेहतर रही, जिससे असाधारण खर्चों से मुद्रास्फीति के दबाव को कम करने के लिए फेडरल रिजर्व द्वारा सितंबर में एक और दर बढ़ोतरी पर विचार करने की उम्मीदें बढ़ गई हैं।
उपभोक्ता खर्च अमेरिकी अर्थव्यवस्था का कम से कम 70% है, जिसमें अमेरिकियों द्वारा भोजन, ईंधन और माल की खरीदारी प्रमुख चीजों में से एक है जो उनके वेतन के अलावा मुद्रास्फीति को बढ़ाती है।
वाणिज्य विभाग ने बताया कि जुलाई में खुदरा बिक्री में 0.7% की वृद्धि हुई जबकि जून में 0.3% की वृद्धि हुई। वॉल स्ट्रीट के अर्थशास्त्रियों ने पिछले महीने केवल 0.4% की वृद्धि की उम्मीद की थी।
अर्थशास्त्री एडम बटन ने फॉरेक्सलाइव फोरम पर एक पोस्ट में कहा, "उच्च रीडिंग... [चिह्न] लगातार चौथे महीने लाभ का है और अमेरिकी उपभोक्ता की चल रही ताकत को उजागर करता है।"
मुद्रास्फीति पर काबू पाने के लिए फेड द्वारा आक्रामक ब्याज दरों में बढ़ोतरी के बावजूद अमेरिकियों के बीच सामान, भोजन और अन्य वस्तुओं की मांग लचीली बनी हुई है। केंद्रीय बैंक ने पिछले 22 वर्षों में दरों में सबसे अधिक वृद्धि की है, केवल 18 महीनों में 0.25% के अपने पिछले आधार में 5.25% की बढ़ोतरी की है।
दरों पर फेड का अगला निर्णय 20 सितंबर को है। जुलाई के खुदरा बिक्री आंकड़ों के बाद, मुद्रा बाजार के व्यापारियों के बीच अगले महीने दर में 0.25% की बढ़ोतरी की उम्मीद 10% से कम के पिछले पूर्वानुमान से 12% थी। केंद्रीय बैंक ने कहा है कि वह दरों पर सितंबर के फैसले के दिन से पहले अगले छह सप्ताह में और अधिक डेटा संसाधित करेगा।
फेड ने एक साल पहले से तेजी से बढ़ती मुद्रास्फीति के लिए स्टर्लिंग नौकरियों की वृद्धि और तदनुसार उच्च मजदूरी - और 2020 के कोरोनोवायरस प्रकोप पर खरबों डॉलर के राहत खर्च की पहचान की। जबकि महामारी का खर्च खत्म हो गया है, नौकरियों और वेतन वृद्धि ने मुद्रास्फीति को बढ़ावा दिया है, जिससे फेड को ब्याज दरों में वृद्धि जारी रखने के लिए प्रेरित किया गया है।
जबकि जुलाई में सीपीआई में 3% प्रति वर्ष की वृद्धि दो वर्षों में सबसे छोटी थी, फिर भी यह फेड की लक्ष्य दर केवल 2% प्रति वर्ष से काफी ऊपर थी।
डीएक्स बुधवार को डेढ़ महीने के उच्चतम स्तर के करीब पहुंच गया, जो पिछले महीने के 2023 के न्यूनतम स्तर से तेजी से उबर रहा है।
भले ही फेड ब्याज दरें आगे नहीं बढ़ाता है, फिर भी कम से कम 2024 के मध्य तक उन्हें 20 साल के उच्चतम स्तर पर बनाए रखने की उम्मीद है, जो सोने और अन्य गैर-उपज वाली संपत्तियों के लिए कमजोर दृष्टिकोण पेश करता है।
डॉलर/सोना परिदृश्य
जैसा कि हमें संदेह था, डीएक्स-एक्सएयू खेल के परिणाम के साथ, अब हम गेंद को उस दिशा में आगे बढ़ा रहे हैं जिसके बारे में हमें लगता है कि हम यहां से बुलियन के लिए संभावित रूप से देखेंगे: मध्य-$1,800 की चुनौती।
यहां SKCharting.com के मुख्य तकनीकी रणनीतिकार सुनील कुमार दीक्षित द्वारा बताए गए डॉलर और हाजिर सोने के परिदृश्य हैं:
परिद्रश्य 1:
यदि डॉलर इंडेक्स में मौजूदा मजबूती 103 से ऊपर जारी रहती है, तो बढ़त अगले प्रतिरोध, 104.10 और 104.50 तक बढ़ सकती है।
जब तक सोना $1,910 के तत्काल प्रतिरोध स्तर और विशेष रूप से $1,920 से नीचे स्थिरता बनाए रखता है, मजबूत डॉलर सराफा दबाव में रहेगा, जिससे कीमतें 200-दिवसीय एसएमए, या सरल मूविंग औसत, $1,896 से नीचे चली जाएंगी। XAU $1,888-$1,875 तक और गिरावट के लिए खुला है, इसके बाद मासिक मध्य बोलिंजर बैंड का लक्ष्य $1,850 और 100-सप्ताह SMA की $1,846 की संभावना है।
परिदृश्य 2:
कमजोर डीएक्स - 103 से नीचे
मजबूत सोना - $1,960 की ओर
यदि डॉलर इंडेक्स 103 से नीचे समेकित होता है, तो हम 102 और 101.50 तक गिरावट की उम्मीद कर सकते हैं।
जब तक पीली धातु $1,896 से ऊपर स्थिरता बनाए रखती है - जो 200-दिवसीय एसएमए के साथ-साथ 50-सप्ताह ईएमए के अनुरूप है - हम $1,910 के शुरुआती प्रतिरोध की ओर एक अल्पकालिक पलटाव की उम्मीद करते हैं।
इसके ऊपर तुरंत $1,920 का स्तर बैठता है, जो कि अपट्रेंड को फिर से शुरू करने के लिए एक महत्वपूर्ण बाधा होगी। लक्ष्य 50-दिवसीय ईएमए, या 1,940 डॉलर के एक्सपोनेंशियल मूविंग एवरेज का पुन: परीक्षण होगा, इसके बाद साप्ताहिक मध्य बोलिंगर बैंड $1,960 के लिए एक बड़ी चुनौती होगी, जो ट्रेंड रिवर्सल के लिए महत्वपूर्ण होगी।
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अस्वीकरण: इस लेख की सामग्री पूरी तरह से शिक्षित और सूचित करने के लिए है और किसी भी तरह से किसी वस्तु या उससे संबंधित प्रतिभूतियों को खरीदने या बेचने के लिए किसी प्रलोभन या सिफारिश का प्रतिनिधित्व नहीं करती है। लेखक बरनी कृष्णन जिन वस्तुओं और प्रतिभूतियों के बारे में लिखते हैं, उनमें उनका कोई स्थान नहीं है। वह आम तौर पर किसी भी बाजार के अपने विश्लेषण में विविधता लाने के लिए अपने विचारों से परे कई प्रकार के विचारों का उपयोग करता है। तटस्थता के लिए, वह कभी-कभी विरोधाभासी विचार और बाज़ार परिवर्तन प्रस्तुत करता है।