वॉल स्ट्रीट के सबसे सफल निवेशकों में से एक, वॉरेन बफेट ने हाल ही में बर्कशायर हैथवे (NYSE:BRKa) (NYSE:BRKb) स्टॉक में निवेशकों के लिए अपना वार्षिक पत्र जारी किया है। निवेश की दुनिया में कई लोग इन पत्रों को अवश्य पढ़ें।
वे इस बात की स्पष्ट जानकारी प्रदान करते हैं कि बफे, चार्ली मुंगेर, उनके लंबे समय के व्यापारिक भागीदार और उनकी निवेश टीम अर्थव्यवस्था की स्थिति को कैसे देखते हैं और वे अपनी निवेश रणनीति कैसे तैयार करते हैं।
जब कई अनिश्चितताएं, जैसे कि यूक्रेन में युद्ध, लाल-गर्म मुद्रास्फीति के स्तर, और फेडरल रिजर्व के अगले कदम पर सवालिया निशान, खुदरा निवेशकों की नसों को डराता है, तो सड़क बफेट के कहने और खरीदने पर और भी अधिक ध्यान देती है।
वास्तव में, मौजूदा व्यापक बाजार बिकवाली के बीच, बर्कशायर हैथवे ने 8.8% की ठोस बढ़त हासिल की है, जिससे 91 वर्षीय निवेशक फिर से दुनिया के पांच सबसे धनी लोगों में से एक बन गया है। गुरुवार को शेयर 325.30 डॉलर पर बंद हुआ था।
बर्कशायर हैथवे के स्वामित्व वाली सार्वजनिक रूप से कारोबार करने वाली कंपनियों में से, Apple (NASDAQ:AAPL) का पोर्टफोलियो में शीर्ष स्थान है। कंज्यूमर टेक्नोलॉजी जायंट में बफेट की टीम की 5.6% हिस्सेदारी है।
अन्य उल्लेखनीय कंपनियों में अमेरिकन एक्सप्रेस American Express (NYSE:AXP), Bank of America (NYSE:BAC), Bank of New York Mellon (NYSE:BK), Chevron (NYSE:CVX), Coca-Cola (NYSE:KO), General Motors (NYSE:GM), Moody's (NYSE:MCO), Verizon Communications (NYSE:VZ) शामिल हैं.
हमें ध्यान देना चाहिए कि InvestingPro वेबसाइट बर्कशायर हैथवे की पोर्टफोलियो होल्डिंग्स को नियमित रूप से अपडेट करती है। इसके अलावा, यूएस सिक्योरिटीज एंड एक्सचेंज कमीशन (एसईसी) के साथ समूह की 13 एफ फाइलिंग बफेट की टीम द्वारा रखे गए शेयरों को सूचीबद्ध करती है।
बाजार सहभागियों जो वॉरेन बफेट के ज्ञान से लाभ उठाना चाहते हैं, वे स्पष्ट रूप से बर्कशायर हैथवे स्टॉक में शेयर खरीद सकते हैं। इसके अलावा, बर्कशायर हैथवे स्टॉक रखने वाले एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) कुछ निवेशकों को आकर्षित कर सकते हैं। उदाहरणों में शामिल:
- Financial Select Sector SPDR® Fund (NYSE:XLF)— 6.1% YTD नीचे;
- Davis Select US Equity (NYSE:DUSA)—8.5% YTD नीचे;
Absolute Core Strategy ETF (NYSEARCA:ABEQ)—1.4% YTD ऊपर;
- Xtrackers Russell 1000 US QARP ETF (NYSEARCA:QARP)—8.9% YTD नीचे;
- SPDR® S&P 500 (NYSE:SPY)—10.4% YTD नीचे.
आज का लेख उन पाठकों के लिए एक और फंड पेश करता है जो बफेट के पोर्टफोलियो और उनकी निवेश शैली तक पहुंच बनाना चाहते हैं।
वैनएक मॉर्निंगस्टार वाइड मोट ईटीएफ
- वर्तमान मूल्य: $71.06
- 52-सप्ताह की सीमा: $64.58 - $78.43
- डिविडेंड यील्ड: 1.13%
- व्यय अनुपात: 0.46% प्रति वर्ष
बफेट के अनुसार, 'विस्तृत खंदक' वाली कंपनियां, या स्थायी प्रतिस्पर्धात्मक लाभ वाली कंपनियां, लंबी अवधि के खुदरा पोर्टफोलियो में एक स्थान के लायक हैं। उन्होंने इस बात पर प्रकाश डाला कि ऐसी खाई:
"निवेशित पूंजी पर उत्कृष्ट रिटर्न की रक्षा करता है। पूंजीवाद की गतिशीलता गारंटी देती है कि प्रतिस्पर्धी किसी भी व्यवसाय "महल" पर बार-बार हमला करेंगे जो उच्च रिटर्न अर्जित कर रहे हैं।
हमारा फंड, VanEck Morningstar Wide Moat ETF (NYSE:MOAT), मॉर्निंगस्टार® वाइड मोट फोकस इंडेक्स के रिटर्न को ट्रैक करता है, 47 कंपनियों को प्रतिस्पर्धी लाभ के साथ एक्सेस देता है जो प्रतिद्वंद्वी व्यवसाय आसानी से आगे नहीं बढ़ सकते हैं। इन फर्मों का चयन मॉर्निंगस्टार द्वारा पहचाने गए मानदंडों के आधार पर किया जाता है। सेक्टर कैप के अलावा, कई बफर नियम हैं।
MOAT को पहली बार अप्रैल 2012 में सूचीबद्ध किया गया था। इसके शीर्ष 10 शेयरों में $ 7 बिलियन की शुद्ध संपत्ति का लगभग 28% हिस्सा है। उप-क्षेत्रों के संबंध में, हम सूचना प्रौद्योगिकी (24.0%), स्वास्थ्य सेवा (16.7%), उद्योग (15.1%), और उपभोक्ता स्टेपल (14.7%), दूसरों के बीच देखते हैं।
पोर्टफोलियो में अग्रणी होल्डिंग्स में लिक्विफाइड नेचुरल गैस हैवीवेट Cheniere Energy (NYSE:LNG), कृषि विज्ञान समूह Corteva (NYSE:CTVA), रक्षा ठेकेदार Lockheed Martin (NYSE:LMT), Wells Fargo (NYSE:WFC), Berkshire Hathaway, और फार्मा जायंट Merck (NS:PROR) & Company (NYSE:MRK) शामिल हैं।
2022 की शुरुआत के बाद से MOAT ने अपने मूल्य का 6.6% खो दिया है, लेकिन पिछले 12 महीनों में अभी भी 5.9% बढ़ा है। नवंबर 2021 में ईटीएफ ने भी रिकॉर्ड ऊंचाई देखी।
पिछला पी/ई और पी/बी अनुपात 21.57x और 4.05x है। मौजूदा भू-राजनीतिक मुद्दों और मुद्रास्फीति पर चिंताओं को देखते हुए, यह जानना असंभव है कि एमओएटी में अधिकांश शेयरों के लिए शेष वर्ष कैसे आकार ले सकता है।
हालांकि, दो से तीन साल की अवधि वाले संभावित निवेशक इस विषयगत ईटीएफ में गिरावट पर विचार कर सकते हैं। एमओएटी जैसे विशेष फंड में निवेश करने के लिए लंबी सोच और पाठ्यक्रम पर बने रहने की आवश्यकता होती है।
अंत में, पाठकों को यह जानने में भी दिलचस्पी हो सकती है कि VanEck दो अन्य समान फंड प्रदान करता है जो व्यापक खाई वाली कंपनियों में निवेश करते हैं। वो हैं:
- VanEck Morningstar ESG Moat ETF (NYSE:MOTE)—13.2% YTD नीचे;
- VanEck Morningstar International Moat ETF (NYSE:MOTI)—6% YTD नीचे (लगभग आधा पोर्टफोलियो चीन, यूके और फ्रांस से आता है).