तेल की कीमतों के लिए वैश्विक बेंचमार्क, ब्रेंट ऑयल, मार्च की शुरुआत में 130 डॉलर से अधिक हो गया, जो एक बहु-वर्षीय उच्च स्तर पर पहुंच गया। हालांकि यह अब हाल के शिखर से लगभग 13% पर कारोबार कर रहा है, हालांकि अभी भी $ 100 के स्तर से ऊपर है, वॉल स्ट्रीट वैश्विक अर्थव्यवस्था पर बढ़ती ऊर्जा लागत के प्रभावों के बारे में चिंतित है।
वेस्ट टेक्सास इंटरमीडिएट क्रूड, WTI, यूएस बेंचमार्क, ने इसी तरह के प्रक्षेपवक्र का अनुसरण किया है, जो वर्ष के लिए लगभग 37.3% की बढ़त के साथ $ 100 के स्तर पर भी व्यापार करने के लिए है। परिणामस्वरूप, डॉव जोन्स ऑयल एंड गैस इंडेक्स ने पिछले वर्ष में 53% से अधिक और 27% साल-दर-साल (YTD) का रिटर्न दिया।
वैश्विक व्यापक आर्थिक दृष्टिकोण पर इसके प्रभाव को देखते हुए, तेल बाजार में अस्थिरता का मतलब आम तौर पर इक्विटी के लिए अस्थिरता है। अंतर्राष्ट्रीय ऊर्जा एजेंसी (IEA) के अनुसार:
"यूक्रेन पर आक्रमण के बाद रूस के खिलाफ लगाए गए कमोडिटी की कीमतों और अंतरराष्ट्रीय प्रतिबंधों से वैश्विक आर्थिक विकास को काफी हद तक प्रभावित होने की उम्मीद है ... रूसी तेल उत्पादन में बड़े पैमाने पर व्यवधान की संभावना वैश्विक तेल आपूर्ति सदमे पैदा करने की धमकी दे रही है।"
जेपी मॉर्गन चेस का अनुमान है कि अगर आने वाले महीनों में भू-राजनीतिक चिंताएं जारी रहती हैं तो तेल की कीमतें 185 डॉलर प्रति बैरल तक पहुंच सकती हैं।
आज के लेख में दो एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) का परिचय दिया गया है जो उन शेयरों तक पहुंच प्रदान करते हैं जो दुनिया भर में ऊर्जा की बढ़ती कीमतों से आगे बढ़ सकते हैं।
1. iShares Global Energy ETF
- वर्तमान मूल्य: $36.19
- 52-सप्ताह की सीमा: $23.08-$37.13
- डिविडेंड यील्ड: 3.03%
- व्यय अनुपात: 0.43% प्रति वर्ष
iShares Global Energy ETF (NYSE:IXC) उन वैश्विक नामों में निवेश करता है जो तेल और गैस का उत्पादन और वितरण करते हैं। फंड ने नवंबर 2001 में कारोबार करना शुरू किया।
IXC, जो S&P ग्लोबल 1200 एनर्जी सेक्टर इंडेक्स को ट्रैक करता है, के पास 47 होल्डिंग्स हैं। उप-क्षेत्रों के संबंध में, हम एकीकृत तेल और गैस (55.45%), तेल और गैस की खोज और उत्पादन (21.31%), और तेल और गैस भंडारण और परिवहन (10.84%), और अन्य देखते हैं।
55% से अधिक नाम अमेरिका से आते हैं। अगली पंक्ति में यूके, कनाडा, फ्रांस, ब्राजील, इटली और अन्य की कंपनियां हैं। पोर्टफोलियो में शीर्ष 10 शेयरों में शुद्ध संपत्ति में $ 2.38 बिलियन के करीब 60% का योगदान है। दूसरे शब्दों में, फंड टॉप-हेवी है।
रोस्टर पर अग्रणी शेयरों में Exxon Mobil (NYSE:XOM), Chevron (NYSE:CVX), Shell (NYSE:SHEL), ConocoPhillips (NYSE:COP), और TotalEnergies (NYSE:TTE) हैं।
पिछले 52 हफ्तों में ETF 31.5% YTD और 43.5% तक बढ़ा है। IXC ने मार्च के अंत में एक बहु-वर्षीय उच्च देखा।
पी/ई और पी/बी अनुपात 14.45x और 1.93x है। हमें फंड की अंतरराष्ट्रीय विविधता पसंद है। इसके अलावा, उच्च मुद्रास्फीति के समय ऊर्जा नाम आमतौर पर अच्छा करते हैं। यूक्रेन में चल रहे युद्ध के साथ, हम उम्मीद करते हैं कि फंड में अधिकांश कंपनियों के शेयर मजबूत बने रहेंगे।
2. Invesco DWA Energy Momentum ETF
- वर्तमान मूल्य: $42.99
- 52-सप्ताह की सीमा: $21.55-$44.53
- डिविडेंड यील्ड: 0.63%
- व्यय अनुपात: 0.60% प्रति वर्ष
हमारा दूसरा फंड, इनवेस्को डीडब्ल्यूए एनर्जी मोमेंटम ईटीएफ (NASDAQ:PXI), सापेक्षिक मजबूती वाले शेयरों में निवेश करता है। यह मूल्य गति संकेतक बेंचमार्क या स्टॉक के ब्रह्मांड की तुलना में समय के साथ स्टॉक के प्रदर्शन पर निर्भर करता है। फंड ने अक्टूबर 2006 में कारोबार करना शुरू किया था।
पीएक्सआई में वर्तमान में 46 होल्डिंग्स हैं, और इसका बेंचमार्क इंडेक्स डोरसी राइट एनर्जी टेक्निकल लीडर्स इंडेक्स है। फंड को त्रैमासिक पुनर्संतुलित किया जाता है। इसके शीर्ष 10 पोर्टफोलियो नामों की कुल संपत्ति में 247.8 मिलियन डॉलर का लगभग 40% हिस्सा है।
तेल, गैस और उपभोज्य ईंधन खंड के स्टॉक 88.97% के साथ पोर्टफोलियो का नेतृत्व करते हैं। इसके बाद ऊर्जा उपकरण और सेवाएं (7.37%), और धातु और खनन (3.52%) आते हैं। सभी कंपनियां अमेरिका में स्थित हैं।
पीएक्सआई में अग्रणी होल्डिंग्स में Ovintiv (NYSE:OVV), Cheniere Energy (NYSE:LNG), SM Energy (NYSE:SM), Devon Energy (NYSE:DVN), और Targa Resources (NYSE:TRGP) शामिल हैं।
पिछले 12 महीनों में फंड ने लगभग 68.3% और साल की शुरुआत से 40.4% रिटर्न दिया है। IXC की तरह, इसने भी हाल के दिनों में एक बहु-वर्ष का उच्च स्तर देखा।
फॉरवर्ड पी/ई और पी/बी अनुपात 6.43x और 2.14x हैं। जो पाठक मौजूदा माहौल में एनर्जी स्टॉक और ईटीएफ के उज्ज्वल स्थान बने रहने की उम्मीद करते हैं, उन्हें पीएक्सआई पर और शोध करना चाहिए।