टीडी कोवेन ने इलास्टिक एनवी (एनवाईएसई: ईएसटीसी) के लिए अपने दृष्टिकोण को समायोजित किया है, जिससे शेयरों पर होल्ड रेटिंग बनाए रखते हुए मूल्य लक्ष्य को पिछले $110 से घटाकर $80 कर दिया गया है। यह संशोधन कंपनी द्वारा कमजोर बुकिंग निष्पादन की घोषणा के बाद किया गया है जिसने वर्ष के लिए इसके वित्तीय मार्गदर्शन को प्रभावित किया है। इलास्टिक एनवी ने राजस्व वृद्धि के अनुमानों में 17% से 14% तक गिरावट दर्ज की।
कंपनी की बिलिंग वृद्धि, जो 6% थी, बाजार की 17% की उम्मीद से कम हो गई। हालांकि, इलास्टिक एनवी के क्लाउड सेगमेंट ने अनुमान से थोड़ा बेहतर प्रदर्शन किया, स्ट्रीट के पूर्वानुमान को $1.1 मिलियन से अधिक कर दिया और 30% की वृद्धि हुई, हालांकि पिछली तिमाही की 32% वृद्धि दर की तुलना में थोड़ी धीमी गति से। विश्लेषक के अनुसार, क्लाउड खपत पैटर्न में कोई महत्वपूर्ण बदलाव नहीं हुए।
टीडी कोवेन ने उम्मीद से कम बुकिंग के निष्पादन के प्राथमिक कारण के रूप में इलास्टिक एनवी की गो-टू-मार्केट (GTM) रणनीति में बदलाव का हवाला दिया।
फर्म का अनुमान है कि जब तक GTM निष्पादन के मुद्दों का समाधान नहीं हो जाता, तब तक Elastic NV का स्टॉक रेंजबाउंड होने की संभावना है, जो निकट अवधि में इसकी कीमत में सीमित उतार-चढ़ाव का संकेत देता है।
विश्लेषक की टिप्पणी ने इलास्टिक एनवी द्वारा सामना की जाने वाली मौजूदा चुनौतियों पर प्रकाश डाला: “GTM परिवर्तनों के कारण बुकिंग निष्पादन कमजोर हुआ, जिससे FY रेव गाइड 17% से घटकर 14% हो गया। बिलिंग्स की 6% की वृद्धि 17% की स्ट्रीट से चूक गई। क्लाउड ने स्ट्रीट को $1.1m से थोड़ा हरा दिया, पिछले तिमाही में 30% बनाम 32% की वृद्धि हुई, और हमें नहीं लगता कि क्लाउड की खपत में कोई बड़ा बदलाव हुआ है। हमें लगता है कि जब तक GTM निष्पादन परिवर्तनों पर काम नहीं किया जाता है, तब तक शेयर सीमाबद्ध होने की संभावना है। पीटी से $80 तक।”
हाल की अन्य खबरों में, इलास्टिक एनवी ने विभिन्न विश्लेषकों के शेयर मूल्य लक्ष्यों में समायोजन की एक श्रृंखला का अनुभव किया। दूसरी तिमाही और वित्तीय वर्ष 2025 के लिए इलास्टिक के कम पूर्वानुमानों के बाद, ओवरवेट रेटिंग बनाए रखते हुए, पाइपर सैंडलर ने अपने मूल्य लक्ष्य को $131 से घटाकर $100 कर दिया। ट्रुइस्ट सिक्योरिटीज ने भी अपने दृष्टिकोण को समायोजित किया, मूल्य लक्ष्य को पिछले $140 से घटाकर $105 कर दिया, फिर भी स्टॉक के लिए अपनी बाय रेटिंग को बनाए रखा।
रोसेनब्लैट सिक्योरिटीज ने इलास्टिक एनवी शेयरों के लिए अपने मूल्य लक्ष्य को पिछले $136 से घटाकर $120 कर दिया, जबकि स्टॉक पर बाय रेटिंग बरकरार रखी। स्कॉटियाबैंक ने इलास्टिक एनवी पर अपने दृष्टिकोण को समायोजित किया, सेक्टर आउटपरफॉर्म रेटिंग को बनाए रखते हुए स्टॉक के मूल्य लक्ष्य को पिछले $135 से घटाकर $92 कर दिया। वेल्स फ़ार्गो ने इलास्टिक एनवी के शेयरों पर अपने मूल्य लक्ष्य को पिछले $145 से घटाकर $100 कर दिया, लेकिन स्टॉक पर अपनी ओवरवेट रेटिंग बनाए रखी।
हाल के घटनाक्रम कंपनी की वृद्धि में मंदी का संकेत देते हैं, जिसका श्रेय गो-टू-मार्केट रणनीति में बदलाव के बाद निष्पादन चुनौतियों को दिया जाता है। इन चुनौतियों के बावजूद, कंपनी ने वित्तीय वर्ष 2025 की पहली तिमाही में 18% वर्ष-दर-वर्ष राजस्व वृद्धि दर्ज की, जिसमें इलास्टिक क्लाउड सेगमेंट में 30% की वृद्धि हुई। हालांकि, बिक्री विभाजन में बदलाव के कारण होने वाले व्यवधानों के कारण ग्राहक प्रतिबद्धताओं में गिरावट आई, जिससे शेष वर्ष के लिए सदस्यता वृद्धि प्रभावित होने की उम्मीद है। कंपनी ने $353 मिलियन से $355 मिलियन का Q2 राजस्व मार्गदर्शन और $1.436 बिलियन से $1.444 बिलियन का पूर्ण-वर्ष मार्गदर्शन प्रदान किया।
इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स
चूंकि निवेशक Elastic NV (NYSE: ESTC) के लिए TD कोवेन के संशोधित दृष्टिकोण को तौलते हैं, InvestingPro का नवीनतम डेटा कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य और बाजार मूल्यांकन पर गहराई से नज़र डालता है। इलास्टिक एनवी अपनी बैलेंस शीट पर कर्ज से अधिक नकदी रखता है, जो वित्तीय स्थिरता का संकेत हो सकता है, जो कंपनी की गो-टू-मार्केट रणनीति में बदलाव के माध्यम से नेविगेट करने की क्षमता पर विचार करते समय एक महत्वपूर्ण कारक है। हालिया चुनौतियों के बावजूद, विश्लेषकों का अनुमान है कि कंपनी इस साल लाभदायक होगी, एक ऐसी भावना जो पिछले बारह महीनों में इसकी लाभप्रदता से समर्थित है।
मूल्यांकन के दृष्टिकोण से, इलास्टिक एनवी वर्तमान में 166.25 के पी/ई अनुपात के साथ उच्च अर्निंग मल्टीपल पर कारोबार कर रहा है, जो प्रीमियम मार्केट वैल्यूएशन को दर्शाता है। इसके अतिरिक्त, कंपनी का मूल्य/पुस्तक अनुपात 14.43 है, जो दर्शाता है कि स्टॉक की कीमत उसके बुक वैल्यू के सापेक्ष प्रीमियम पर हो सकती है। विकास के मोर्चे पर, कंपनी ने पिछले बारह महीनों में 18.55% की राजस्व वृद्धि दिखाई है, जो उन निवेशकों के लिए एक सकारात्मक संकेत हो सकता है जो अपने निवेश में वृद्धि की संभावना की तलाश कर रहे हैं।
अधिक जानकारी और अतिरिक्त InvestingPro टिप्स खोजने में रुचि रखने वाले निवेशक, जिनमें राजस्व मूल्यांकन मल्टीपल और पिछले वर्ष की तुलना में रिटर्न जैसे मेट्रिक्स शामिल हैं, InvestingPro प्लेटफ़ॉर्म पर जानकारी का खजाना पा सकते हैं। वर्तमान में, इलास्टिक एनवी के लिए नौ अतिरिक्त InvestingPro टिप्स उपलब्ध हैं, जो कंपनी के वित्तीय और बाजार के प्रदर्शन में अधिक सूक्ष्म अंतर्दृष्टि प्रदान करते हैं।
जैसे-जैसे बाजार इलास्टिक एनवी के संशोधित वित्तीय मार्गदर्शन के निहितार्थ और इसकी GTM रणनीति में बदलाव के संभावित प्रभाव को पचा लेता है, ये InvestingPro इनसाइट्स सूचित निवेश निर्णय लेने के लिए मूल्यवान संदर्भ प्रदान कर सकते हैं।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।