जॉनसन कंट्रोल्स स्टॉक मॉर्गन स्टेनली के साथ ओवरवेट से शुरू होता है; प्रीमियम कॉम्प ग्रुप की क्षमता देखता है

शुक्रवार को, मॉर्गन स्टेनली ने ओवरवेट रेटिंग और $85.00 के मूल्य लक्ष्य के साथ, वाणिज्यिक भवन समाधानों में विशेषज्ञता वाली कंपनी जॉनसन कंट्रोल्स इंटरनेशनल पीएलसी (NYSE: JCI) के शेयरों पर कवरेज शुरू किया। फर्म ने कंपनी के कमर्शियल बिल्डिंग सॉल्यूशंस के प्योर-प्ले प्रदाता के रूप में रूपांतरण की पहचान की - जिसमें एचवीएसी, नियंत्रण, आग और सुरक्षा शामिल हैं - एक ऐसे कारक के रूप में जो अधिक टिकाऊ व्यवसाय को जन्म दे सकता है और फिर से रेटिंग का अवसर प्रदान कर सकता है।

विश्लेषक ने नोट किया कि जॉनसन कंट्रोल्स का सर्विस मिक्स, जो लगभग 30% प्रो-फ़ॉर्मा है, औद्योगिक मेगा-ट्रेंड्स जैसे डेटा सेंटर और यूएस रीशोरिंग के बढ़ते जोखिम के साथ, कंपनी को अधिक प्रीमियम तुलना समूह के भीतर अनुकूल स्थिति में रखता है। प्रो-फ़ॉर्मा F'26 EPS को कंपनी के मौजूदा परिचालनों के नीचे कम-से-मध्य-एकल-अंकीय प्रतिशत पर रखने वाले अनुमानों के बावजूद, विश्लेषक का मानना है कि इसे अपेक्षाकृत मामूली लागत में कटौती से संतुलित किया जा सकता है, जो कि विनिवेश की गई बिक्री के लगभग 4% के बराबर है। परिणाम उच्च गुणवत्ता वाले व्यवसाय के लिए अनिवार्य रूप से अपरिवर्तित ईपीएस है, जबकि जॉनसन कंट्रोल्स का शेयर अपने साथियों की तुलना में 2-3 टर्न डिस्काउंट पर कारोबार करना जारी रखता है।

मॉर्गन स्टेनली ने रिकॉर्ड बैकलॉग और धर्मनिरपेक्ष टेलविंड्स का हवाला देते हुए लागू वाणिज्यिक एचवीएसी अपसाइकल पर तेजी का रुख व्यक्त किया, जो निरंतर ऑर्डर वृद्धि और बेहतर ग्राहक मूल्य प्रस्ताव का समर्थन करते हैं। फर्म एचवीएसी सेवाओं को यूएस इंडस्ट्रियल्स के भीतर एक प्रमुख राजस्व स्ट्रीम के रूप में देखती है, जहां जॉनसन कंट्रोल्स लगभग 6 बिलियन डॉलर की बिक्री और लगभग 30% प्रो-फॉर्मा मिक्स के साथ एक मार्केट लीडर है।

विश्लेषक ने एचवीएसी सेवा बाजार में जॉनसन कंट्रोल्स की प्रतिस्पर्धात्मक बढ़त पर भी प्रकाश डाला, यह रेखांकित करते हुए कि डिजीटल सेवा प्रस्तावों में निवेश करने की क्षमता ने क्षेत्रीय सेवा प्रदाताओं पर कंपनी के लाभ का विस्तार किया है, जो ऐतिहासिक रूप से बाजार पर हावी रहे हैं। प्रौद्योगिकी में इस निवेश को निरंतर उच्च-एकल-अंकीय सेवा जैविक विकास के लिए एक प्रमुख चालक के रूप में देखा जाता है।

हाल की अन्य खबरों में, जॉनसन कंट्रोल्स इंटरनेशनल ने 2024 की तीसरी तिमाही के लिए 3% जैविक बिक्री वृद्धि और 17.9% के सेगमेंट मार्जिन के साथ एक मजबूत वित्तीय प्रदर्शन की सूचना दी। कंपनी ने अपने बैकलॉग में 10% की वृद्धि की भी घोषणा की, जो 12.9 बिलियन डॉलर तक पहुंच गई। एक रणनीतिक बदलाव के हिस्से के रूप में, जॉनसन कंट्रोल्स वाणिज्यिक भवन समाधानों, विशेष रूप से डेटा केंद्रों के लिए एक प्योर-प्ले प्रदाता बनने पर ध्यान केंद्रित कर रहा है, और उसने अपने आवासीय और हल्के वाणिज्यिक एचवीएसी और एयर डिस्ट्रीब्यूशन टेक्नोलॉजीज व्यवसायों के विनिवेश की घोषणा की है।

इन वित्तीय विकासों के बीच, कंपनी महत्वपूर्ण बदलावों से गुजर रही है, जिसमें सीईओ जॉर्ज ओलिवर की सेवानिवृत्ति और जाइलम के पूर्व सीईओ पैट्रिक डेकर की उसके निदेशक मंडल में नियुक्ति शामिल है। आरबीसी कैपिटल और ओपेनहाइमर ने जॉनसन कंट्रोल्स के लिए अपने मूल्य लक्ष्यों को समायोजित किया है, आरबीसी ने इसे सेक्टर परफॉर्म रेटिंग में अपग्रेड किया है और मूल्य लक्ष्य को बढ़ाकर $69 कर दिया है।

ओपेनहाइमर ने आउटपरफॉर्म रेटिंग बनाए रखी और मूल्य लक्ष्य को बढ़ाकर $79 कर दिया, जिससे कंपनी के प्रौद्योगिकी-आधारित समाधान और सेवा प्लेटफ़ॉर्म में सफल परिवर्तन पर प्रकाश डाला गया। ये हालिया घटनाक्रम जॉनसन कंट्रोल्स के चल रहे परिवर्तन को रेखांकित करते हैं, जिसमें कंपनी सेवा और डिजिटल पेशकशों में वृद्धि पर ध्यान केंद्रित कर रही है, सेवा व्यवसाय में मध्य से उच्च-एकल-अंकों की वृद्धि और सिस्टम व्यवसाय में मध्य-एकल-अंकों की वृद्धि की उम्मीद कर रही है।

इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स

जॉनसन कंट्रोल्स इंटरनेशनल पीएलसी (NYSE: JCI) पर मॉर्गन स्टेनली के आशावादी कवरेज के प्रकाश में, InvestingPro डेटा और अंतर्दृष्टि स्टॉक पर विचार करने वाले निवेशकों के लिए अतिरिक्त संदर्भ प्रदान करते हैं। $46.35 बिलियन के बाजार पूंजीकरण और P/E अनुपात के साथ, जो Q3 2024 के अनुसार पिछले बारह महीनों में अधिक आकर्षक 20.17 तक समायोजित हो गया है, जॉनसन कंट्रोल्स की कीमत इसकी कमाई के मुकाबले अनुकूल प्रतीत होती है। शेयरधारक रिटर्न के लिए कंपनी की प्रतिबद्धता 54 वर्षों में उसके लगातार लाभांश भुगतानों में परिलक्षित होती है, साथ ही पिछले तीन वर्षों के लाभांश में वृद्धि की हालिया प्रवृत्ति भी दिखाई देती है। यह शेयरधारकों को पुरस्कृत करने और वित्तीय लचीलेपन को बनाए रखने के बीच संतुलन को दर्शाता है, जो कि InvestingPro टिप्स में से एक द्वारा हाइलाइट किए गए ऋण के मध्यम स्तर द्वारा समर्थित है।

एक अन्य InvestingPro टिप जॉनसन कंट्रोल्स को बिल्डिंग प्रोडक्ट्स उद्योग में एक प्रमुख खिलाड़ी के रूप में महत्व देती है, जो कंपनी के वाणिज्यिक भवन समाधानों के शुद्ध-प्ले प्रदाता के रूप में परिवर्तन के बारे में मॉर्गन स्टेनली के दृष्टिकोण के अनुरूप है। 32.93% के ठोस सकल लाभ मार्जिन के साथ यह स्थिति बताती है कि जॉनसन कंट्रोल्स मुनाफे को बनाए रखने के लिए अपने उद्योग की स्थिति का लाभ उठा रहा है, जैसा कि विश्लेषकों ने चालू वर्ष के लिए भी अनुमान लगाया है।

अधिक गहन विश्लेषण चाहने वाले निवेशकों के लिए, अतिरिक्त InvestingPro टिप्स उपलब्ध हैं जो कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य और बाजार की संभावनाओं को और बेहतर बनाते हैं। विश्लेषकों के $78.5 के उचित मूल्य अनुमान के साथ, और InvestingPro उचित मूल्य $73.44 पर थोड़ा कम होने के साथ, शेयर की हालिया $69.38 की कीमत बताती है कि वृद्धि की गुंजाइश हो सकती है। ये जानकारियां, कंपनी के रणनीतिक फोकस और मॉर्गन स्टेनली के तेजी के दृष्टिकोण के साथ मिलकर, जॉनसन कंट्रोल्स में निवेश करने पर विचार करने वालों के लिए एक व्यापक दृष्टिकोण पेश करती हैं।

यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।