गुरुवार को, मॉर्गन स्टेनली ने ProfRac Holding Corp. (NASDAQ: ACDC) पर अपना रुख समायोजित किया, स्टॉक को इक्वलवेट से अंडरवेट में डाउनग्रेड किया और मूल्य लक्ष्य को पिछले $7.00 से घटाकर $6.50 कर दिया। फर्म ने निर्णय को प्रभावित करने वाले प्रमुख कारक के रूप में तेल और गैस (O&G) और ऑयलफील्ड सेवाओं और उपकरणों (OFSE) बाजारों के संभावित परिणामों की व्यापक रेंज पर प्रकाश डाला।
मॉर्गन स्टेनली के विश्लेषक ने व्यक्त किया कि 2025 के लिए उम्मीदों का निकट अवधि में स्टॉक के प्रदर्शन पर महत्वपूर्ण प्रभाव पड़ने की संभावना है, जो दूसरी छमाही के परिणामों की तुलना में अधिक है। फर्म के अनुसार, O&G और OFSE के लिए मौजूदा बाजार स्थितियों की विशेषता विशेष रूप से संभावित परिदृश्यों की एक विस्तृत श्रृंखला है।
प्रदान की गई टिप्पणी में, मॉर्गन स्टेनली ने उत्तरी अमेरिकी बाजारों पर अंतर्राष्ट्रीय जोखिम पर अधिक जोर देने के साथ, अधिक रक्षात्मक स्थिति वाले निवेश पोर्टफोलियो के लिए अपनी प्राथमिकता दोहराई। यह रणनीतिक प्राथमिकता बाजार की गतिशीलता और संभावित जोखिमों के फर्म के आकलन पर आधारित है।
$6.50 का नया मूल्य लक्ष्य $7.00 के पिछले लक्ष्य से नीचे की ओर संशोधन को दर्शाता है, जो ProfRac Holding के शेयर मूल्य पर अधिक सतर्क दृष्टिकोण को दर्शाता है। अंडरवेट में गिरावट से पता चलता है कि मॉर्गन स्टेनली उसी सेक्टर में निवेश के अन्य अवसरों की तुलना में स्टॉक को संभावित रूप से कम अनुकूल मानते हैं।
ProfRac Holding Corp., जो टिकर ACDC के तहत NASDAQ पर सूचीबद्ध है, निवेशकों द्वारा बाजार की स्थितियों के विकसित होने पर देखा जाना जारी रहेगा, विशेष रूप से फर्म की घोषित अपेक्षाओं और रक्षात्मक पोर्टफोलियो पदों और अंतर्राष्ट्रीय बाजार जोखिम के लिए रणनीतिक प्राथमिकताओं के प्रकाश में।
हाल की अन्य खबरों में, ProfRac Holding Corp ने बाजार की चुनौतियों के बीच एक मजबूत Q2 प्रदर्शन का प्रदर्शन किया, $579 मिलियन के राजस्व की रिपोर्ट की और $136 मिलियन के EBITDA को समायोजित किया। कंपनी ने अपने प्रेशर पंपिंग सेगमेंट में रिकॉर्ड दक्षता हासिल की और वेस्ट टेक्सास में अपनी बाजार हिस्सेदारी बढ़ाई। ProFRAC ने एडवांस्ड स्टिमुलेशन टेक्नोलॉजीज का अधिग्रहण भी पूरा किया, जो कंपनी की कमाई और बाजार की स्थिति को बढ़ाने के लिए अपेक्षित कदम है।
स्टिफ़ेल ने हाल ही में अपने उद्योग के साथियों की तुलना में कंपनी के उच्च लीवरेज के बारे में चिंताओं और भविष्य के अमेरिकी भूमि गतिविधि स्तरों के लिए सतर्क दृष्टिकोण का हवाला देते हुए प्रोफ्रैक को बाय टू होल्ड से डाउनग्रेड किया है। निवेश फर्म ने ProFRAC के लिए अपनी कमाई के पूर्वानुमानों को भी संशोधित किया, यह भविष्यवाणी करते हुए कि अमेरिकी भूमि क्षेत्र गतिविधि स्तरों के कम आशावादी मूल्यांकन के कारण कंपनी का वित्तीय प्रदर्शन पहले की अपेक्षाओं को पूरा नहीं कर सकता है।
इसके अलावा, ProFRAC ने माइकल हेनरी को कंपनी के प्रमुख लेखा अधिकारी के रूप में नियुक्त किया है, जो एक ऐसा कदम है जो अपनी नेतृत्व टीम को मजबूत करने और वित्तीय निगरानी बढ़ाने पर कंपनी के रणनीतिक फोकस के अनुरूप है। बेसिक एनर्जी सर्विसेज, इंक., एफटीएस इंटरनेशनल सर्विसेज, एलएलसी और रेडियोशैक कॉर्पोरेशन में अनुभव रखने वाले अनुभवी कार्यकारी हेनरी को सालाना 325,000 डॉलर का आधार वेतन मिलेगा।
आगे देखते हुए, ProFRAC तीसरी तिमाही में प्राकृतिक गैस की मात्रा में सुधार की उम्मीद करता है और 2024 में रखरखाव पूंजी व्यय में $150-200 मिलियन और विकास से संबंधित पूंजी व्यय के लिए लगभग $100 मिलियन खर्च करने की योजना बना रहा है। प्राकृतिक गैस क्षेत्रों में मौजूदा चुनौतियों के बावजूद, कंपनी वर्ष की दूसरी छमाही में गैस बाजार के बारे में सतर्कता से आशावादी बनी हुई है और अनुशासित लागत प्रबंधन के साथ एक सपाट वातावरण की तैयारी कर रही है।
इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स
मॉर्गन स्टेनली द्वारा हाल ही में किया गया डाउनग्रेड कई प्रमुख मैट्रिक्स और InvestingPro की अंतर्दृष्टि के अनुरूप है। InvestingPro के आंकड़ों के अनुसार, ProfRac Holding Corp. (NASDAQ: ACDC) ने Q2 2024 तक पिछले बारह महीनों में राजस्व में 27.25% की कमी और Q2 2024 में 18.3% तिमाही राजस्व में गिरावट के साथ महत्वपूर्ण राजस्व में गिरावट का अनुभव किया है। राजस्व में यह गिरावट मॉर्गन स्टेनली के कंपनी पर अधिक सतर्क रुख का समर्थन करती है।
InvestingPro टिप्स ACDC के सामने आने वाली चुनौतियों को और मजबूत करते हैं। कंपनी के इस साल लाभदायक होने की उम्मीद नहीं है, और पिछले बारह महीनों में यह लाभदायक नहीं रही है। इसके अतिरिक्त, ACDC शेयरधारकों को लाभांश का भुगतान नहीं करता है, जो संभावित रक्षात्मक बाजार वातावरण में आय-केंद्रित निवेशकों के लिए इसे कम आकर्षक बना सकता है।
कंपनी का बाजार पूंजीकरण 1.11 बिलियन डॉलर है, जिसका मूल्य-से-पुस्तक अनुपात 0.97 है, जिससे पता चलता है कि स्टॉक अपने बुक वैल्यू के करीब कारोबार कर रहा है। यह मूल्यांकन, नकारात्मक आय दृष्टिकोण के साथ, मूल्य लक्ष्य को कम करने के मॉर्गन स्टेनली के निर्णय के अनुरूप है।
अधिक व्यापक विश्लेषण चाहने वाले निवेशकों के लिए, InvestingPro अतिरिक्त सुझाव और अंतर्दृष्टि प्रदान करता है जो मॉर्गन स्टेनली के डाउनग्रेड को और संदर्भ प्रदान कर सकते हैं। ACDC के लिए 3 और InvestingPro टिप्स उपलब्ध हैं, जो कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य और बाजार की स्थिति पर मूल्यवान परिप्रेक्ष्य प्रदान कर सकते हैं।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।