बाजार की नरमी के बीच कैटरपिलर स्टॉक परफॉर्म रेटिंग रखता है

गुरुवार को, कैटरपिलर इंक (NYSE:CAT) ने ओपेनहाइमर से अपनी परफॉर्म स्टॉक रेटिंग बनाए रखी, जिसमें विश्लेषकों ने चौथी तिमाही के लिए एक चुनौतीपूर्ण दृष्टिकोण पर ध्यान दिया। तीसरी तिमाही के अपेक्षित प्रदर्शन की तुलना में हल्का और प्रमुख अंतिम बाजारों में कमजोर होने के संकेतों के बाद बुधवार को कैटरपिलर के शेयरों में गिरावट देखी गई।

कैटरपिलर, जो अपनी भारी मशीनरी के लिए जाना जाता है, ने अपने व्यापारिक क्षेत्रों में विपरीत रुझानों का अनुभव किया है। डेटा सेंटर निर्माण में वृद्धि, जो कंपनी की 10% से कम बिक्री का प्रतिनिधित्व करती है, ने स्टॉक के लिए कुछ सहायता प्रदान की है। हालांकि, निर्माण और खनन क्षेत्रों में नरमी से इसकी भरपाई हुई है, जो कैटरपिलर की बिक्री का 55% से अधिक हिस्सा है।

बाजार की मौजूदा स्थितियों से पता चलता है कि कैटरपिलर के कई अंतिम बाजार गर्त के बजाय चोटी के करीब हैं। ओपेनहाइमर के विश्लेषण के अनुसार, कंपनी के अंतिम बाजारों की विविधता मंदी के प्रभाव को कम करने में फायदेमंद रही है।

2025 तक आगे बढ़ते हुए, कैटरपिलर के प्रदर्शन से उत्पादन का प्रबंधन करते समय डीलर इन्वेंट्री को संतुलित करने की क्षमता पर निर्भर होने की उम्मीद है। इस रणनीति का उद्देश्य घटते मार्जिन पर नकारात्मक मूल्य निर्धारण के प्रभाव को कम करना है। स्टॉक पर ओपेनहाइमर का तटस्थ रुख बाजार की इन गतिशीलताओं के बीच सतर्क दृष्टिकोण को दर्शाता है।

हाल ही की अन्य खबरों में, कैटरपिलर इंक. ने तीसरी तिमाही की बिक्री में साल-दर-साल 4% की गिरावट देखी, जो कि 16.1 बिलियन डॉलर थी। यह गिरावट मुख्य रूप से कंस्ट्रक्शन इंडस्ट्रीज और रिसोर्स इंडस्ट्रीज सेगमेंट में कमजोर प्रदर्शन के कारण हुई।

इसके बावजूद, कंपनी ने 20% का समायोजित परिचालन लाभ मार्जिन और $5.17 प्रति शेयर समायोजित लाभ बनाए रखा। ट्रुइस्ट सिक्योरिटीज ने बाय रेटिंग बनाए रखते हुए कैटरपिलर शेयरों पर अपने मूल्य लक्ष्य को $456.00 से $454.00 तक समायोजित किया है।

कंपनी के हालिया विकास में बैकलॉग में 28.7 बिलियन डॉलर की मामूली वृद्धि शामिल है, जो कुछ क्षेत्रों में स्वस्थ मांग को दर्शाता है। कैटरपिलर ने अपनी बड़ी पारस्परिक इंजन क्षमता को बढ़ाने के लिए एक बहुवर्षीय पूंजी निवेश की भी घोषणा की, जिसका लक्ष्य 2023 की तुलना में उत्पादन क्षमता को 125% से अधिक बढ़ाना है।

इसके अलावा, कैटरपिलर को मशीनरी, ऊर्जा और परिवहन (ME&T) फ्री कैश फ्लो (FCF) में लगभग $10 बिलियन की उम्मीद है, जिसे लाभांश और शेयर पुनर्खरीद के माध्यम से शेयरधारकों को वापस करने का अनुमान है।

रेंटल फ्लीट लोडिंग समस्याओं के कारण Q4 में कंस्ट्रक्शन इंडस्ट्रीज की बिक्री कम होने की उम्मीद है, जबकि रिसोर्स इंडस्ट्रीज में मामूली गिरावट देखने का अनुमान है। सकारात्मक रूप से, बिजली उत्पादन में मजबूत मांग जारी रहने की उम्मीद है, जिससे ऊर्जा और परिवहन क्षेत्र को फायदा होगा।

कैटरपिलर का पूरे साल का समायोजित लाभ प्रति शेयर और परिचालन लाभ मार्जिन अपेक्षाएं अपरिवर्तित बनी हुई हैं, नकदी प्रवाह लक्ष्य $5 बिलियन से $10 बिलियन रेंज के ऊपरी छोर तक बढ़ गए हैं।

इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स

ओपेनहाइमर द्वारा बताए गए चुनौतीपूर्ण दृष्टिकोण के बावजूद, कैटरपिलर की वित्तीय मेट्रिक्स और बाजार की स्थिति कुछ खूबियों को प्रकट करती है। InvestingPro के आंकड़ों के अनुसार, कैटरपिलर के पास 183.89 बिलियन डॉलर का पर्याप्त बाजार पूंजीकरण है, जो मशीनरी उद्योग में इसकी महत्वपूर्ण उपस्थिति को रेखांकित करता है। कंपनी का 17.99 का पी/ई अनुपात कमाई के सापेक्ष उचित मूल्यांकन का सुझाव देता है, खासकर जब इसके 0.46 के पीईजी अनुपात पर विचार किया जाता है, जो विकास के सापेक्ष संभावित अवमूल्यन को दर्शाता है।

InvestingPro टिप्स कैटरपिलर के मजबूत लाभांश इतिहास को उजागर करते हैं, जिसने लगातार 54 वर्षों तक लाभांश भुगतान बनाए रखा है और उन्हें लगातार 11 वर्षों तक बढ़ाया है। शेयरधारक रिटर्न में यह स्थिरता कंपनी की विभिन्न बाजार चक्रों को नेविगेट करने की क्षमता के अनुरूप है, जैसा कि लेख में बताया गया है। इसके अतिरिक्त, पिछले वर्ष की तुलना में कैटरपिलर का उच्च रिटर्न, एक साल की कुल कीमत 70.46% के रिटर्न के साथ, इसके कुछ अंतिम बाजारों में चुनौतियों के बावजूद इसके लचीलेपन को दर्शाता है।

कैटरपिलर की संभावनाओं की गहरी समझ चाहने वाले निवेशकों के लिए, InvestingPro 12 अतिरिक्त टिप्स प्रदान करता है, जो कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य और बाजार की स्थिति का व्यापक विश्लेषण प्रदान करता है। कैटरपिलर अपने विविध व्यावसायिक क्षेत्रों में जिस जटिल बाजार की गतिशीलता का सामना कर रहा है, उसे देखते हुए ये जानकारियां विशेष रूप से मूल्यवान हो सकती हैं।

यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।