शुक्रवार को, ओपेनहाइमर ने एप्टिव पीएलसी (एनवाईएसई: एपीटीवी) पर अपना रुख समायोजित किया, जिससे स्टॉक पर आउटपरफॉर्म रेटिंग बनाए रखते हुए मूल्य लक्ष्य को पिछले $147.00 से घटाकर $83.00 कर दिया गया। यह कदम Aptive PLC द्वारा वित्तीय वर्ष 2024 के लिए तीसरी तिमाही के परिणामों की सूचना देने के बाद आया है, जो सभी अपेक्षाओं को पूरा नहीं करता था और पूरे वर्ष के लिए पूर्वानुमान प्रदान करता था जो प्रत्याशित से थोड़ा कम था।
कंपनी की हालिया कमाई रिपोर्ट में मिश्रित प्रदर्शन का संकेत दिया गया है, जो फर्म के विश्लेषण के अनुसार, आम तौर पर सतर्क उद्योग के दृष्टिकोण के अनुरूप है। हालांकि, Aptive PLC के प्रबंधन ने वर्ष 2025 के लिए अनिश्चितता का संकेत देकर और OEM उत्पादन शेड्यूल में कमी को देखते हुए निवेशकों के बीच चिंता जताई है।
इन चुनौतियों के बावजूद, ओपेनहाइमर के विश्लेषक का सुझाव है कि गुरुवार को एप्टिव पीएलसी के शेयर मूल्य में 20% की गिरावट एक अतिरंजित प्रतिक्रिया हो सकती है। कहा जाता है कि मौजूदा शेयर की कीमत कंपनी के 2024 मार्गदर्शन के निचले सिरे और फर्म के 2026 अनुमान पर 6x मल्टीपल के आधार पर समायोजित EBITDA के लिए एंटरप्राइज़ मूल्य के 7x गुणक को दर्शाती है।
फर्म स्वीकार करती है कि Aptive PLC के कुछ ग्राहक कड़ी प्रतिस्पर्धा और इलेक्ट्रिक वाहनों की गुनगुने बिक्री के कारण अपने परिचालन का पुनर्गठन कर रहे हैं। बहरहाल, फर्म Aptive PLC के प्रबंधन को सक्षम और सक्रिय मानती है, एक प्रौद्योगिकी पोर्टफोलियो के साथ जो कम उत्सर्जन वाले वाहनों और उन्नत ड्राइवर सहायता प्रणालियों (ADAS) के विकास का समर्थन करने के लिए अच्छी तरह से अनुकूल है।
इन उद्योग गतिशीलों के प्रकाश में, ओपेनहाइमर ने अपने अनुमानों को संशोधित किया है और एप्टिव पीएलसी के लिए कई लक्ष्य निर्धारित किए हैं। कम मूल्य लक्ष्य के बावजूद, फर्म कमजोरी की इस अवधि के दौरान सक्रिय खरीदारी को प्रोत्साहित करती है, जो कि वर्तमान में बाजार की तुलना में अधिक लचीलापन प्रदर्शित करने की Aptive PLC की क्षमता में विश्वास व्यक्त करती है।
हाल की अन्य खबरों में, Aptive PLC ने 2024 के लिए मिश्रित तीसरी तिमाही के परिणामों की सूचना दी। उत्तरी अमेरिका और यूरोप में वाहन उत्पादन कम होने के कारण, राजस्व में 6% की गिरावट के बावजूद, कंपनी ने रिकॉर्ड परिचालन आय और $1.83 की प्रति शेयर आय (EPS) में उल्लेखनीय वृद्धि हासिल की। एडवांस्ड सेफ्टी एंड यूजर एक्सपीरियंस सेगमेंट में राजस्व में मामूली गिरावट देखी गई, जो $1.4 बिलियन तक पहुंच गई, लेकिन यह 13.7% के रिकॉर्ड मार्जिन पर पहुंच गया।
इस बीच, आरबीसी कैपिटल मार्केट्स ने आउटपरफॉर्म रेटिंग बनाए रखते हुए एप्टिव के मूल्य लक्ष्य को $82 से $72 तक समायोजित किया। समायोजन एक चुनौतीपूर्ण मैक्रोइकॉनॉमिक वातावरण के बीच आता है, जो उद्योग को प्रभावित करना जारी रखने के लिए प्रत्याशित है। इसके बावजूद, RBC Capital Aptive के ASUX डिवीजन और इलेक्ट्रिक वाहन की मांग में संभावित वृद्धि को महत्वपूर्ण कारकों के रूप में देखता है जो इन चुनौतियों का प्रतिकार कर सकते हैं।
अन्य विकासों में, Aptive ने 11.9% के ऑपरेटिंग मार्जिन के साथ अपने पूरे साल के राजस्व दृष्टिकोण को $19.6 बिलियन और $19.9 बिलियन के बीच संशोधित किया। कंपनी ने अपने समायोजित पूर्ण-वर्ष के EPS अनुमानों को भी घटाकर $6.15 कर दिया।
इन समायोजनों के बावजूद, Aptive लंबी अवधि के विकास के बारे में आशावादी बना हुआ है, जो विद्युतीकरण और सॉफ्टवेयर-परिभाषित वाहनों की ओर रुझान से प्रेरित है, और जनवरी 2025 में कंज्यूमर इलेक्ट्रॉनिक्स शो में नवाचारों का अनावरण करने के लिए तैयार है।
इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स
हालिया InvestingPro डेटा, Aptiv PLC (NYSE: APTV) के ओपेनहाइमर के विश्लेषण के लिए अतिरिक्त संदर्भ प्रदान करता है। कंपनी का बाजार पूंजीकरण $15.1 बिलियन है, जिसका P/E अनुपात 7.64 है, जो Q2 2024 के पिछले बारह महीनों के 3.73 के समायोजित P/E से काफी कम है। इस विसंगति से पता चलता है कि बाजार आप्टिव की कमाई की क्षमता का मूल्यांकन नहीं कर रहा है।
InvestingPro टिप्स इस बात पर प्रकाश डालते हैं कि Aptiv का शेयर वर्तमान में अपने 52-सप्ताह के निचले स्तर के करीब कारोबार कर रहा है और पिछले सप्ताह, महीने और तीन महीनों में इसकी कीमतों में उल्लेखनीय गिरावट आई है। यह कमाई की रिपोर्ट के बाद ओपेनहाइमर के 20% गिरावट के अवलोकन के अनुरूप है। आरएसआई संकेतक बताता है कि स्टॉक ओवरसोल्ड हो सकता है, संभावित रूप से ओपेनहाइमर के इस विचार का समर्थन करता है कि बाजार की प्रतिक्रिया अत्यधिक हो सकती है।
इन चुनौतियों के बावजूद, पिछले बारह महीनों में $19.98 बिलियन के राजस्व और 16.11% की EBITDA वृद्धि के साथ, Aptiv लाभदायक बना हुआ है। कंपनी का प्रबंधन आक्रामक रूप से शेयर वापस खरीद रहा है, जो कंपनी की दीर्घकालिक संभावनाओं में विश्वास का संकेत दे सकता है।
अधिक व्यापक विश्लेषण चाहने वाले निवेशकों के लिए, InvestingPro, Aptiv पर 14 अतिरिक्त सुझाव प्रदान करता है, जो कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य और बाजार की स्थिति की गहरी समझ प्रदान करता है।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।