सोमवार को, बार्कलेज ने $85.00 के निरंतर मूल्य लक्ष्य के साथ, फ़ोर्टिनेट (NASDAQ: FTNT) पर अपनी समान-भार रेटिंग की पुष्टि की।
फर्म के विश्लेषण से पता चलता है कि फ़ोर्टिनेट की तीसरी तिमाही की बिलिंग प्रदान की गई मार्गदर्शन सीमा के उच्च अंत तक पहुँच सकती है। इस क्षमता का श्रेय बाजार हिस्सेदारी में लाभ और सामान्य हार्डवेयर पैटर्न पर वापसी को दिया जाता है, जबकि अगर विलय और अधिग्रहण (एम एंड ए) को बाहर रखा जाता है, तो सेवाओं के बिल उप-मौसमी रहते हैं, जो संभावित लाभ का संकेत देते हैं।
विश्लेषक का अनुमान है कि तीसरी तिमाही में एक मजबूत प्रदर्शन फ़ोर्टिनेट के पूरे वर्ष 2024 के बिलिंग मार्गदर्शन में दिखाई देगा। इसके बावजूद, यह माना जाता है कि चौथी तिमाही के लिए निहित 27% वर्ष-दर-वर्ष वृद्धि अत्यधिक आशावादी हो सकती है, स्टॉक के हालिया मजबूत प्रदर्शन को देखते हुए जो उम्मीदों को बढ़ा सकता है।
देखने के लिए एक महत्वपूर्ण विवरण 2023 की चौथी तिमाही से अनुमानित $90 मिलियन अवधि के लाभ के बिना चौथी तिमाही 2024 की निकास दर है, जो फर्म के 2025 पूर्वानुमानों के अनुरूप लगभग 12% होने का अनुमान है।
आगे देखते हुए, विलय और अधिग्रहण से 2024 की दूसरी छमाही में मार्जिन कम होने की उम्मीद है। हालांकि, विश्लेषक बताते हैं कि दूसरी तिमाही में देखे गए सकल मार्जिन से बेहतर प्रदर्शन को बनाए रखा जा सकता है।
वित्तीय वर्ष 2025 के लिए, बार्कलेज अपनी सेवाओं के बिलिंग विश्लेषण के कारण राजस्व को आम सहमति से कम होने का अनुमान लगाता है और परिचालन मार्जिन के सपाट या थोड़ा नीचे होने का अनुमान लगाता है, जो लगभग 30% तक मंडराता है। यह आंशिक रूप से एम एंड ए गतिविधियों के प्रत्याशित कमजोर प्रभाव के कारण है।
बार्कलेज ने यह भी भविष्यवाणी की है कि फ़ोर्टिनेट का आगामी विश्लेषक दिवस संभवतः कंपनी के वित्तीय ढांचे को उजागर करेगा, जो “40 के नियम” का पालन करता है। यह नियम बताता है कि कंपनियों को संयुक्त विकास दर और 40% से अधिक लाभ मार्जिन का लक्ष्य रखना चाहिए, जिसमें फ़ोर्टिनेट को 10% से अधिक वृद्धि दिखाने और 30% से अधिक मार्जिन बनाए रखने की उम्मीद है।
हाल की अन्य खबरों में, साइबर सुरक्षा कंपनी, फ़ोर्टिनेट, कई विश्लेषक उन्नयन और समायोजन का विषय रही है। रोसेनब्लैट सिक्योरिटीज ने फोर्टिनेट की मजबूत बाजार स्थिति और मजबूत फ़ायरवॉल ऑफ़र का हवाला देते हुए “खरीदें” रेटिंग बनाए रखी और मूल्य लक्ष्य को $72.00 से बढ़ाकर $85.00 कर दिया।
टीडी कोवेन ने इस सकारात्मक रुख को प्रतिध्वनित किया, खरीद रेटिंग बनाए रखते हुए शेयर के मूल्य लक्ष्य को पिछले $75 से $90 तक बढ़ा दिया। फर्म ने फ़ोर्टिनेट के ठोस 3Q24 दृष्टिकोण और विकास क्षमता पर प्रकाश डाला, जो परिचालन प्रौद्योगिकी और कृत्रिम बुद्धिमत्ता आवश्यकताओं को बढ़ाकर संचालित किया गया।
HSBC ने भी Fortinet के शेयरों पर अपने मूल्य लक्ष्य को $59.00 के पिछले लक्ष्य से बढ़ाकर $83.00 कर दिया, जबकि स्टॉक पर होल्ड रेटिंग बरकरार रखी। यह समायोजन अपने प्रतिस्पर्धियों की तुलना में अपने लाभ मार्जिन को बनाए रखने और बढ़ाने में फ़ोर्टिनेट के बेहतर प्रदर्शन की मान्यता में किया गया था।
CFRA ने कंपनी के फॉरवर्ड प्राइस-टू-अर्निंग मल्टीपल के लिए सकारात्मक दृष्टिकोण और 2025 के लिए प्रति शेयर अनुमान में वृद्धि के आधार पर, अपने मूल्य लक्ष्य को $73.00 से $84.00 तक बढ़ाते हुए बाय रेटिंग बनाए रखते हुए इसका अनुसरण किया।
फोर्टिनेट के सीएफओ और सीएमओ के साथ एक बैठक के बाद, सिटी ने अपने मूल्य लक्ष्य को $66.00 से बढ़ाकर $76.00 कर दिया, जिससे कंपनी की विकास संभावनाओं में फर्म का विश्वास बढ़ गया।
हाल ही में डेटा उल्लंघन के बावजूद, फ़ोर्टिनेट ने आश्वासन दिया कि उसके 0.3% से कम ग्राहक प्रभावित हुए और इसमें शामिल डेटा सीमित था। साइबर सुरक्षा कंपनी के प्रदर्शन और दृष्टिकोण में ये हालिया घटनाक्रम हैं।
इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स
फ़ोर्टिनेट के वित्तीय मेट्रिक्स और बाज़ार का प्रदर्शन बार्कलेज के विश्लेषण के साथ संरेखित होता है, जो कंपनी के दृष्टिकोण को अतिरिक्त संदर्भ प्रदान करता है। InvestingPro के आंकड़ों के अनुसार, Fortinet ने 2024 की दूसरी तिमाही में पिछले बारह महीनों के लिए 78.09% के प्रभावशाली सकल लाभ मार्जिन का दावा किया है, जो विश्लेषक के संभावित मार्जिन आउटपरफॉरमेंस के अवलोकन का समर्थन करता है। यह एक InvestingPro टिप द्वारा पूरित है जो Fortinet के “प्रभावशाली सकल लाभ मार्जिन” को उजागर करता है।
कंपनी की मजबूत बाजार स्थिति 11.02% की साल-दर-साल राजस्व वृद्धि और इसी अवधि में 21.79% की महत्वपूर्ण EBITDA वृद्धि में परिलक्षित होती है। ये आंकड़े फोर्टिनेट की तीसरी तिमाही के बिलों के लिए अपनी मार्गदर्शन सीमा के उच्च अंत तक पहुंचने की क्षमता को रेखांकित करते हैं, जैसा कि बार्कलेज द्वारा सुझाया गया है।
निवेशकों को ध्यान देना चाहिए कि फ़ोर्टिनेट 45.89 के पी/ई अनुपात पर कारोबार कर रहा है, जिसे एक InvestingPro टिप “एक से अधिक कमाई पर व्यापार” के रूप में वर्णित करता है। इस मूल्यांकन को कंपनी के मजबूत प्रदर्शन से उचित ठहराया जा सकता है, जिसमें एक साल का कुल मूल्य 56.1% और तीन महीने का रिटर्न 39.44% है, जो निवेशकों के पर्याप्त विश्वास को दर्शाता है।
गहन विश्लेषण में रुचि रखने वालों के लिए, InvestingPro Fortinet के लिए 15 अतिरिक्त सुझाव प्रदान करता है, जो कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य और बाजार की स्थिति के बारे में व्यापक दृष्टिकोण प्रदान करता है।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।