ह्यूस्टन - ह्यूस्टन स्थित एक्सप्लोरेशन एंड प्रोडक्शन कंपनी कोटेरा एनर्जी इंक (एनवाईएसई: सीटीआरए) ने बुधवार को खुलासा किया कि वह फ्रैंकलिन माउंटेन एनर्जी और अवंत नेचुरल रिसोर्सेज से कुल 3.95 बिलियन डॉलर की संपत्ति हासिल करने पर सहमत हो गई है। लेन-देन में 2.95 बिलियन डॉलर नकद और कोटेरा कॉमन स्टॉक में 1.0 बिलियन डॉलर शामिल हैं, जिसमें अनुमानित खरीद मूल्य में समायोजन किया गया है।
ये रणनीतिक अधिग्रहण पर्मियन बेसिन में, विशेष रूप से न्यू मैक्सिको में कोटेरा की उपस्थिति को बढ़ाने के लिए तैयार हैं। कंपनी को उम्मीद है कि सौदे 2025 की पहली तिमाही में बंद हो जाएंगे, जो 1 अक्टूबर, 2024 से प्रभावी होगा, बशर्ते प्रथागत नियम और शर्तें पूरी हों। खरीद के नकद हिस्से को उपलब्ध नकदी और नए उधारों के माध्यम से वित्त पोषित किया जाएगा।
कोटेरा के चेयरमैन, सीईओ और राष्ट्रपति टॉम जॉर्डन ने न्यू मैक्सिको में विस्तार के लिए उत्साह व्यक्त किया, जो कंपनी की मुख्य दक्षताओं के अनुरूप है और 2025 में तेल की मात्रा में महत्वपूर्ण योगदान देने की उम्मीद है। एक मजबूत बैलेंस शीट बनाए रखते हुए परिसंपत्तियों से काफी इन्वेंट्री अपसाइड की पेशकश करने और पूंजी कुशल विकास और नकदी प्रवाह उत्पादन का समर्थन करने का अनुमान है।
वर्ष 2025-2027 के लिए अधिग्रहण प्रति शेयर विवेकाधीन नकदी प्रवाह और मुक्त नकदी प्रवाह में 15% से अधिक वृद्धि होने का अनुमान है। कोटेरा का प्रो फॉर्मा उत्पादन 150-से-170 हजार बैरल तेल प्रति दिन (mbod) और 720-से-760 हजार बैरल तेल के बराबर प्रति दिन (mboed) के बीच होने की उम्मीद है, जिसका पूंजी बजट $2,100-$2,400 मिलियन होने का अनुमान है।
कोटेरा ने 2025 के अंत तक 0.6x के अनुमानित शुद्ध लीवरेज अनुपात के साथ एक मजबूत वित्तीय स्थिति बनाए रखने की योजना बनाई है, जो कि $55 प्रति बैरल तेल और $2.50 प्रति मिलियन ब्रिटिश थर्मल यूनिट (MMBtu) प्राकृतिक गैस मूल्य परिदृश्य के तहत भी 1.0x से नीचे रहने की उम्मीद है। कंपनी लाभांश और बायबैक के माध्यम से शेयरधारकों को वार्षिक मुक्त नकदी प्रवाह का 50% से अधिक वापस करने की अपनी प्रतिबद्धता की भी पुष्टि करती है।
अधिग्रहित संपत्ति में ली काउंटी, न्यू मैक्सिको में लगभग 49,000 शुद्ध एकड़ जमीन शामिल है, और उम्मीद है कि $70 प्रति बैरल वेस्ट टेक्सास इंटरमीडिएट (WTI) और $3.00/MMBTU हेनरी हब की अनुमानित कीमतों पर 1.8x का औसत वर्तमान मूल्य सूचकांक (PVI10) उत्पन्न होगा। परिसंपत्तियों के 2025 में 400 से $500 मिलियन के पूंजीगत व्यय लाने का अनुमान है, जिसमें तेल उत्पादन 40 से 50 एमबीओपीडी और 60 से 70 एमबीओईडी के कुल समकक्ष उत्पादन के साथ होगा।
अधिग्रहण के लिए कोटेरा के वित्तपोषण में कॉमन स्टॉक के लगभग 40.9 मिलियन शेयर जारी करना और हाथ पर नकदी और नए उधार के संयोजन का उपयोग करना शामिल है। जेपी मॉर्गन चेस बैंक, एनए, पीएनसी कैपिटल मार्केट्स एलएलसी, और टीडी सिक्योरिटीज (यूएसए) एलएलसी लेनदेन के लिए प्रतिबद्ध वित्तपोषण प्रदान कर रहे हैं।
इस लेख में दी गई जानकारी कोटेरा एनर्जी इंक के एक प्रेस विज्ञप्ति के बयान पर आधारित है।
हाल की अन्य खबरों में, Coterra Energy में महत्वपूर्ण विकास हुए हैं। ऊर्जा कंपनी ने हाल ही में मजबूत Q3 प्रदर्शन की सूचना दी, जिसमें 252 मिलियन डॉलर की शुद्ध आय और कुल उत्पादन औसतन 669 हजार बैरल तेल के बराबर प्रति दिन था, जो उनके मार्गदर्शन को पार करता है। कोटेरा एनर्जी ने भी अपने पूंजीगत खर्च के अनुमान को घटाकर 418 मिलियन डॉलर कर दिया, जो अनुमान से कम है। इसके अलावा, कंपनी ने अपने 2024 के तेल उत्पादन मार्गदर्शन को 107 से 108 हजार बैरल तेल के बराबर प्रति दिन तक बढ़ा दिया।
पाइपर सैंडलर ने कंपनी के मजबूत वित्तीय अनुशासन और परिचालन दक्षता का हवाला देते हुए कोटेरा एनर्जी के शेयर लक्ष्य को बढ़ाकर $32 कर दिया। यह समायोजन कंपनी के हालिया वित्तीय प्रदर्शन का अनुसरण करता है, जिसने उच्च उत्पादन स्तरों के कारण मजबूत मुक्त नकदी प्रवाह दिखाया। दूसरी ओर, जेपी मॉर्गन ने कोटेरा एनर्जी के Q4 उत्पादन और पूंजी व्यय की भविष्यवाणी करने वाले एक अद्यतन वित्तीय मॉडल के बाद अधिक वजन रेटिंग बनाए रखते हुए, कंपनी के मूल्य लक्ष्य को $24 तक संशोधित किया।
Coterra Energy ने अपने शेयरधारकों के प्रति प्रतिबद्धता का भी प्रदर्शन किया है, जो लाभांश और शेयर पुनर्खरीद के माध्यम से 96% मुक्त नकदी प्रवाह लौटाता है। कंपनी ने अपने राजस्व में विविधता लाने के लिए नए LNG बिक्री समझौते भी स्थापित किए हैं, जिसकी डिलीवरी 2027 और 2028 में शुरू होगी। पर्मियन में ड्रिलिंग तकनीकों में बदलाव और गैस की कम कीमतों के कारण मार्सेलस में ड्रिलिंग में अस्थायी रुकावट जैसी परिचालन चुनौतियों के बावजूद, कोटेरा ने ड्रिलिंग दक्षता और फ़्रेक पंपिंग घंटों में वृद्धि की सूचना दी। ये हालिया घटनाक्रम उच्च गुणवत्ता वाली परियोजनाओं और अनुशासित पूंजी आवंटन के लिए कोटेरा एनर्जी की निरंतर प्रतिबद्धता को उजागर करते हैं।
इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स
जैसा कि Coterra Energy Inc. (NYSE: CTRA) इस महत्वपूर्ण अधिग्रहण को शुरू करता है, InvestingPro डेटा कंपनी की वित्तीय स्थिति और बाजार के प्रदर्शन के लिए अतिरिक्त संदर्भ प्रदान करता है। 18.57 बिलियन डॉलर के बाजार पूंजीकरण के साथ, कोटेरा 15.28 के पी/ई अनुपात के साथ काम करता है, जो इसकी कमाई के सापेक्ष उचित मूल्यांकन दर्शाता है।
शेयरधारक रिटर्न के लिए कंपनी की प्रतिबद्धता इसके लाभांश इतिहास से रेखांकित होती है। एक InvestingPro टिप इस बात पर प्रकाश डालती है कि कोटेरा ने लगातार 35 वर्षों तक लाभांश भुगतान बनाए रखा है, जो शेयरधारकों को मूल्य वापस करने के लिए दीर्घकालिक प्रतिबद्धता का प्रदर्शन करता है। यह लाभांश और बायबैक के माध्यम से शेयरधारकों को वार्षिक मुक्त नकदी प्रवाह का 50% से अधिक वापस करना जारी रखने के कंपनी के घोषित इरादे के अनुरूप है।
एक अन्य InvestingPro टिप में कहा गया है कि कोटेरा मध्यम स्तर के ऋण के साथ काम करता है, जो कि 3.95 बिलियन डॉलर के पर्याप्त अधिग्रहण को देखते हुए विशेष रूप से प्रासंगिक है। यह मध्यम ऋण स्तर बताता है कि कंपनी अपने वित्तीय संसाधनों को बढ़ाए बिना खरीद के नकद हिस्से के लिए आवश्यक अतिरिक्त उधार का प्रबंधन करने के लिए अच्छी स्थिति में हो सकती है।
पिछले बारह महीनों में कंपनी का राजस्व $5,499 मिलियन है, जिसका सकल लाभ मार्जिन 70.65% है। जबकि इसी अवधि में राजस्व में 14% की गिरावट आई है, कोटेरा के मजबूत मार्जिन और लाभप्रदता दृष्टिकोण इसकी विस्तार रणनीति का समर्थन करते हैं। InvestingPro डेटा पिछले बारह महीनों के लिए $3,449 मिलियन का EBITDA दिखाता है, जो कंपनी की विकास योजनाओं के लिए एक ठोस आधार प्रदान करता है।
Coterra के वित्तीय स्वास्थ्य और बाजार की स्थिति की गहरी समझ चाहने वाले निवेशकों के लिए, InvestingPro 7 अतिरिक्त टिप्स प्रदान करता है, जो कंपनी के भविष्य के प्रदर्शन पर इस अधिग्रहण के संभावित प्रभाव का आकलन करने में मूल्यवान हो सकते हैं।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।