मंगलवार, वोल्फ रिसर्च ने पीयरपरफॉर्म से आउटपरफॉर्म तक फ्रेशवर्क्स इंक (NASDAQ: FRSH) पर अपनी रेटिंग बढ़ा दी और $27.00 का नया मूल्य लक्ष्य निर्धारित किया। फर्म ने बेहतर बुनियादी बातों और निष्पादन के साथ-साथ प्रतिस्पर्धी गतिशीलता का हवाला देते हुए कंपनी की संभावनाओं में बदलाव पर प्रकाश डाला, जो मार्जिन बढ़ाने के साथ 20% की बहु-वर्षीय राजस्व वृद्धि का समर्थन कर सकता है।
एक चुनौतीपूर्ण मैक्रोइकॉनॉमिक वातावरण, पोस्ट-आईपीओ निष्पादन चुनौतियों और राजस्व वृद्धि में गिरावट के कारण वोल्फ रिसर्च ने दिसंबर 2022 में फ्रेशवर्क्स को डाउनग्रेड करने के बाद अपग्रेड किया था। हालांकि, विश्लेषक अब एक “बहुत अलग सेटअप” देखता है, जिसमें पिछली तीन तिमाहियों में एक स्थिर मैक्रो वातावरण, बेहतर ग्राहक प्रतिधारण और सकारात्मक बिक्री नेतृत्व परिवर्तन दिखाई देते हैं, जिससे त्वरित वृद्धि और दोहरे अंकों के ऑपरेटिंग मार्जिन हो सकते हैं।
फर्म का टैक्टिकल एनालिसिस बताता है कि फ्रेशवर्क्स कैलेंडर वर्ष 2025 के राजस्व अनुमानों के आधार पर अपने सहकर्मी समूह के औसत पर 24% की छूट पर कारोबार कर रहा है। इसके अतिरिक्त, वोल्फ रिसर्च के सापेक्ष मूल्यांकन चार्ट पर स्टॉक लगभग 38% की छूट पर है और अगस्त के बाद से प्रतिस्पर्धी हबस्पॉट पर सबसे अधिक 41% की छूट रखता है। विश्लेषक का मानना है कि कंपनी की प्रतिस्पर्धी स्थिति को देखते हुए ये छूट अनुचित हैं।
फ्रेशवर्क्स की प्रतिस्पर्धात्मक बढ़त पुराने प्रतिस्पर्धियों के खिलाफ इसकी बढ़ती जीत दर और कई अनुबंधों में फ्रेडी एआई को शामिल करने में भी देखी जा सकती है, जिससे गोद लेने के घर्षण को कम करने और नवीनीकरण पर विमुद्रीकरण के अवसर खुलने की उम्मीद है। फर्म का अपसाइड मॉडल 2024 और उसके बाद भी टॉप-लाइन ग्रोथ में तेजी लाने की भविष्यवाणी करता है, 2026 तक 20% + की वृद्धि के साथ, निरंतर मार्जिन लीवरेज के साथ।
SMB सेगमेंट में मिश्रित मांग के रुझान के बावजूद, वोल्फ रिसर्च GenAI कार्यक्षमता को मध्य-बाजार में अपनाने के बारे में आशावादी है और साथियों की तुलना में फ्रेशवर्क्स के महत्वपूर्ण गैर-अमेरिकी राजस्व को रणनीतिक लाभ के रूप में देखता है। फर्म का अनुमान है कि आगामी सम्मेलन सत्र के दौरान संभावित सकारात्मक गति के साथ, शेयर के प्रदर्शन के लिए कमाई प्राथमिक उत्प्रेरक होगी, क्योंकि निवेशक फ्रेशवर्क्स के स्टॉक में मूल्य को पहचानते हैं। $27.00 के नए मूल्य लक्ष्य का अर्थ है कैलेंडर वर्ष 2025 की अनुमानित बिक्री का 9x गुणक।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।