इस साल हमारी मालिकाना रणनीतियों की तिकड़ी के लिए बेंचमार्क के साथ रहना चुनौतीपूर्ण बना हुआ है।
ग्लोबल बीटा 16 (जी.बी 16), जो नियमित रूप से लक्षित वैश्विक अवसर सेट में सभी 16 फंडों को रखता है, साल-दर-साल 8.7% ऊपर है। यह दो प्रोप पोर्टफोलियो से मामूली आगे है और एक तिहाई से बहुत आगे है।
(ध्यान दें कि सभी तीन प्रोप रणनीतियाँ और बेंचमार्क समान 16-फंड अवसर सेट का उपयोग करते हैं; केवल अंतर रिस्क-ऑन और रिस्क-ऑफ संकेतों में है।) नीचे दी गई तालिकाओं में रणनीति नियमों और जोखिम मीट्रिक के विवरण के लिए, कृपया देखें यह सारांश।
लंबे समय तक (पांच साल) में, सभी मालिकाना रणनीतियां काफी मजबूत जोखिम-समायोजित परिणामों का आनंद लेती हैं (उदाहरण के लिए सॉर्टिनो और शार्प अनुपात)। लेकिन 2021 एक साधारण बीटा मिश्रण पर बढ़त बनाए रखने के लिए एक कठिन वर्ष साबित हो रहा है जो दुनिया और प्रमुख परिसंपत्ति वर्गों में फैला है।
गतिविधि को पुनर्संतुलित करने के लिए, तीन स्वामित्व रणनीतियों में से दो ने व्यापारिक संकेत उत्पन्न किए। ग्लोबल मोमेंटम (G.B16.MOM) ने अपने पोर्टफोलियो में थोड़ा फेरबदल किया।
VanEck Vectors J.P. Morgan EM Local Currency Bond ETF (NYSE:EMLC) इस महीने के कारोबार की समाप्ति के बाद रिस्क-ऑन में वापस स्थानांतरित हो गया। परिवर्तन G.B16.MOM को 16 में से 13 फंड के साथ रिस्क-ऑन मुद्राओं में सेट करने के अवसर के साथ छोड़ देता है - फरवरी के बाद से मासिक पुनर्संतुलित रणनीति के लिए सबसे आक्रामक मुद्रा।
इस बीच, ग्लोबल मैनेज्ड ड्राडाउन (G.B16.MDD) पूरे बोर्ड में रिस्क-ऑन में स्थानांतरित हो गया।
ग्लोबल मैनेज्ड वोलैटिलिटी (G.B16.MVOL) के लिए कोई बदलाव नहीं किया गया, जो कि एक पूर्ण रिस्क-ऑन वाली स्थिति में बनी हुई है।