वैश्विक निवेश प्रबंधन फर्म P10 (टिकर: P10) ने 2024 में महत्वपूर्ण वित्तीय उपलब्धियों और रणनीतिक प्रगति के साथ रिकॉर्ड तीसरी तिमाही दर्ज की। कंपनी ने कुल राजस्व में 26% वर्ष-दर-वर्ष वृद्धि की घोषणा की, जो $74 मिलियन तक पहुंच गई, और शुल्क-संबंधी आय में 19% की वृद्धि करके लगभग $35 मिलियन हो गई।
P10 की रणनीतिक विकास योजना सफल रही है, जिसमें 2.9 बिलियन डॉलर जुटाए गए हैं और साल-दर-साल तैनात किए गए हैं, जो पूरे साल के मार्गदर्शन से अधिक है। क्वालिटास फंड्स का अधिग्रहण P10 की यूरोपीय उपस्थिति और निवेशक आधार को बढ़ाने के लिए तैयार है, इस सौदे के Q1 2025 में बंद होने की उम्मीद है। P10 का लक्ष्य 2029 तक प्रबंधन के तहत अपनी शुल्क-भुगतान करने वाली परिसंपत्तियों को दोगुना करना है, जो जैविक विकास और मूल्य-निर्माण विलय और अधिग्रहण (M&A) पर ध्यान केंद्रित करता है।
मुख्य टेकअवे
- तीसरी तिमाही के लिए P10 का कुल राजस्व $74 मिलियन था, जो साल-दर-साल 26% की वृद्धि थी। - 48% के मार्जिन के साथ शुल्क से संबंधित आय 19% बढ़कर लगभग $35 मिलियन हो गई। - कंपनी ने Q3 में प्रबंधन के तहत सकल नई शुल्क-भुगतान परिसंपत्तियों में $1.4 बिलियन जुटाए और तैनात किए। - P10 ने साल-दर-साल $2.9 बिलियन जुटाए और तैनात किए जाने के साथ अपने पूरे साल के मार्गदर्शन को पार कर लिया। - क्वालिटास का अधिग्रहण फंड का लक्ष्य P10 के यूरोपीय फुटप्रिंट और निवेशक आधार का विस्तार करना है। - प्रबंधन के तहत P10 की शुल्क-भुगतान करने वाली संपत्ति 10% साल-दर-साल बढ़कर $24.9 बिलियन हो गई। - एक त्रैमासिक प्रति शेयर 0.035 डॉलर का नकद लाभांश घोषित किया गया था, जिसका भुगतान 20 दिसंबर, 2024 को किया जाना था। - प्रबंधन भविष्य के विकास और मार्जिन विस्तार के बारे में आशावादी बना हुआ है, 40 के दशक के मध्य से लंबी अवधि में लगभग 50% तक का लक्ष्य रखता है। - शेयर पुनर्खरीद जारी है, 609,300 शेयर Q3 में $10.15 की औसत कीमत पर वापस खरीदे गए हैं। - सह-संस्थापक रॉबर्ट अल्पर्ट और क्लार्क वेब निदेशक मंडल से चले गए हैं।
कंपनी आउटलुक
- P10 फरवरी 2025 में अगली कमाई कॉल में 2025 के लिए अद्यतन रणनीतिक पहल और वित्तीय मार्गदर्शन प्रदान करने की योजना बना रहा है। - कंपनी जैविक विकास और M&A के माध्यम से 2029 तक अपने शुल्क-भुगतान AUM को दोगुना करने के लिए प्रतिबद्ध है। - P10 भविष्य के विकास के बारे में आशावादी है, जो निवेश और निचले और मुख्य मध्य बाजार पर केंद्रित एक मजबूत व्यापार मॉडल द्वारा संचालित है।
बेयरिश हाइलाइट्स
- कंपनी ने Q3 के लिए स्टेप-डाउन में $285 मिलियन की सूचना दी, मुख्य रूप से निजी क्रेडिट पुनर्भुगतान से, वर्ष के लिए कुल स्टेप-डाउन में लगभग $1.5 बिलियन की उम्मीद के साथ। - अलग-अलग प्रबंधित खातों (SMA) के लिए शुल्क दरें आम तौर पर पारंपरिक कॉमिंगल्ड फंडों की तुलना में कम होती हैं।
बुलिश हाइलाइट्स
- महत्वपूर्ण धन उगाहने और तैनाती उपलब्धियों के साथ P10 की रणनीतिक विकास योजना प्रभावी साबित हुई है। - क्वालिटास फंड्स के अधिग्रहण से क्रॉस-सेलिंग के अवसर पैदा होने और रणनीतिक संरेखण को बढ़ाने का अनुमान है। - प्रबंधन को मार्जिन विस्तार की उम्मीद है, लंबी अवधि में 40 के दशक के मध्य से लगभग 50% तक की वृद्धि का पूर्वानुमान है।
याद आती है
- समग्र सकारात्मक प्रदर्शन के बावजूद, कंपनी ने चल रहे भौतिक लेनदेन के कारण शेयर बायबैक रोक दिया।
प्रश्नोत्तर हाइलाइट्स
- प्रबंधन ने मार्जिन विस्तार, शेयर पुनर्खरीद रणनीति और क्वालिटास फंड्स अधिग्रहण के बारे में उत्साह पर चर्चा की। - P10 ने SMA अवसरों में $200 मिलियन से अधिक जुटाए, जो इस क्षेत्र में एक मजबूत विकास पथ का संकेत देता है। लाभांश और शेयर पुनर्खरीद सहित परिचालन क्षमता, सहयोग और अनुशासित पूंजी आवंटन रणनीति के लिए कंपनी की प्रतिबद्धता, 2025 और उसके बाद भी निरंतर गति में उसके विश्वास को रेखांकित करती है। फरवरी में अगली कमाई कॉल में P10 की रणनीतिक पहलों और वित्तीय मार्गदर्शन का विस्तार किया जाएगा, जिसमें क्वालिटास फंड्स अधिग्रहण का प्रभाव भी शामिल है।
इन्वेस्टिंगप्रो इनसाइट्स
2024 में P10 के प्रभावशाली तीसरी तिमाही के प्रदर्शन को InvestingPro के डेटा द्वारा और समर्थन दिया गया है। कंपनी का बाजार पूंजीकरण $1.3 बिलियन है, जो निवेश प्रबंधन क्षेत्र में इसकी बढ़ती उपस्थिति को दर्शाता है। पिछले बारह महीनों में P10 की 15.82% की राजस्व वृद्धि, Q3 के लिए कुल राजस्व में 26% वर्ष-दर-वर्ष वृद्धि के अनुरूप है, जो लगातार विस्तार को दर्शाती है।
InvestingPro टिप्स P10 की वित्तीय ताकत और विकास क्षमता को उजागर करते हैं। कंपनी ने 1.2% की मौजूदा लाभांश उपज के साथ लगातार 3 वर्षों तक अपना लाभांश बढ़ाया है। यह लगातार लाभांश वृद्धि, हाल ही में घोषित तिमाही नकद लाभांश के साथ मिलकर, शेयरधारक रिटर्न के लिए P10 की प्रतिबद्धता को रेखांकित करती है।
इसके अलावा, पिछले तीन महीनों में 26.03% के मजबूत रिटर्न के साथ, P10 अपने 52-सप्ताह के उच्च स्तर के करीब कारोबार कर रहा है। यह प्रदर्शन कंपनी की रिपोर्ट की गई रिकॉर्ड तिमाही के अनुरूप है और पूरे साल के मार्गदर्शन को पार कर गया है। पिछले छह महीनों में शेयर की गति 43.91% मूल्य के कुल रिटर्न से और अधिक स्पष्ट है।
यह ध्यान देने योग्य है कि P10 का P/E अनुपात (समायोजित) 88.83 है, जो पहली नज़र में उच्च लग सकता है। हालांकि, इस पर कंपनी की विकास संभावनाओं और 0.11 के PEG अनुपात के संदर्भ में विचार किया जाना चाहिए, जिससे पता चलता है कि शेयर की विकास क्षमता के सापेक्ष इसका मूल्यांकन नहीं किया जा सकता है। यह 2029 तक प्रबंधन के तहत अपनी शुल्क-भुगतान करने वाली परिसंपत्तियों को दोगुना करने की कंपनी की महत्वाकांक्षी योजनाओं के अनुरूप है।
अधिक व्यापक विश्लेषण चाहने वाले निवेशकों के लिए, InvestingPro अतिरिक्त सुझाव और अंतर्दृष्टि प्रदान करता है जो P10 की वित्तीय स्थिति और विकास पथ की गहरी समझ प्रदान कर सकते हैं। वर्तमान में, P10 के लिए 11 अतिरिक्त InvestingPro टिप्स उपलब्ध हैं, जो कंपनी की भविष्य की संभावनाओं पर मूल्यवान परिप्रेक्ष्य प्रदान कर सकते हैं।
यह लेख AI के समर्थन से तैयार और अनुवादित किया गया था और एक संपादक द्वारा इसकी समीक्षा की गई थी। अधिक जानकारी के लिए हमारे नियम एवं शर्तें देखें।