- मांग संबंधी चिंताएं कम होने से पिछले सप्ताह कच्चे तेल में सात सप्ताह की गिरावट समाप्त हुई।
- इस सप्ताह की अस्थिर शुरुआत के बावजूद, तेल की कीमतों में तेजी से उलटफेर की संभावना दिख रही है, जो साप्ताहिक चार्ट पर हैमर कैंडल सहित तकनीकी संकेतों से संकेत मिलता है।
- तेल बाजार में जोखिम एक उलट परिदृश्य का पक्ष लेते हैं, जो ओपेक+ द्वारा जारी आपूर्ति कटौती और संभावित आगे के उपायों से समर्थित है।
कच्चा तेल पिछले सप्ताह लगातार 7 साप्ताहिक गिरावट के बाद पहली बार सकारात्मक क्षेत्र में बंद हुआ। मांग कम होने से अंततः कीमतों को कुछ समर्थन मिला।
नए सप्ताह की उज्ज्वल शुरुआत के बाद, शुरुआती यूरोपीय सत्र में लेखन के समय तेल की कीमतें फिर से कम हो गई थीं, जिससे पिछले सप्ताह उभरे तेजी के संकेतों पर कुछ संदेह पैदा हो गया था।
फिर भी, पिछले सप्ताह तेल की कीमतों में स्पष्ट तेजी के उलटफेर के आलोक में, कमजोरी दिन या सप्ताह के अंत में डिप-खरीदारों को आकर्षित कर सकती है।
मैक्रो कारकों पर चर्चा करने से पहले, आइए पहले चार्ट को देखकर शुरुआत करें।
कच्चा तेल तकनीकी दृश्य
इस सप्ताह की शुरुआत में कमजोर शुरुआत के बावजूद, हमने उस समय बने तकनीकी संकेतों को देखते हुए पिछले सप्ताह ही तेल की कीमतों में संभावित कमी देखी होगी।
लेकिन उस उलटफेर की पुष्टि के लिए कुछ उल्टा फॉलो-थ्रू की आवश्यकता है, जिसकी हमेशा आवश्यकता थी लेकिन विशेष रूप से आज की कमजोर शुरुआत के आलोक में।
साप्ताहिक चार्ट के अनुसार, WTI ने साप्ताहिक समय सीमा पर एक हैमर कैंडल बनाई। हैमर पैटर्न एक सिंगल-कैंडल बुलिश रिवर्सल पैटर्न है। यह अक्सर डाउनट्रेंड के अंत में पाया जाता है।
शुरुआती कीमत आम तौर पर समापन से नीचे होती है, जबकि एक लंबी बाती होती है जो नीचे तक फैली होती है, जो मोमबत्ती के छोटे शरीर से कम से कम दोगुनी बड़ी होती है।
लेकिन आपको बस यह जानने की जरूरत है कि यह पैटर्न आम तौर पर अधिक लाभ से पहले होता है क्योंकि यह पिछले बिक्री दबाव से अब खरीद दबाव में उलट दिखाता है।
उलटफेर तब हुआ जब तेल की कीमतें $70 के प्रमुख स्तर से 2 डॉलर से अधिक नीचे गिर गईं, लेकिन अंततः इस मनोवैज्ञानिक रूप से महत्वपूर्ण स्तर से लगभग 2 डॉलर ऊपर सप्ताह में बंद हुईं।
तथ्य यह है कि यह हैमर कैंडल बढ़ते 200-सप्ताह के औसत के आसपास बनाई गई थी, जो इसे तेजी के दृष्टिकोण से और भी दिलचस्प बनाती है।
बैल आगे जो देखना चाहेंगे वह पिछले सप्ताह के $72.56 के उच्च स्तर से ऊपर कुछ गिरावट है।
मंदी चैनल की प्रतिरोध प्रवृत्ति को तोड़ना आदर्श होगा, जबकि पिछले सप्ताह के लगभग $75 के उच्च स्तर से ऊपर एक संभावित कदम एक तीन-बार तेजी उलट पैटर्न तैयार करेगा।
दैनिक समय सीमा में ज़ूम करने से अधिक जटिलताएँ सामने आती हैं। छायांकित नारंगी क्षेत्र, जहां पिछले सप्ताह का उच्चतम स्तर भी बना था, पिछले समर्थन क्षेत्र को चिह्नित करता है और जहां नीचे की ओर झुका हुआ 21-दिवसीय घातीय चलती औसत खेल में आता है।
यह देखते हुए कि सितंबर में कीमतें चरम पर पहुंचने के बाद से रुझान मंदी का रहा है, जब तेल इस क्षेत्र के नीचे या भीतर हो तो अतिरिक्त सावधानी के साथ आगे बढ़ना महत्वपूर्ण है।
इसलिए, ऐसी संभावना है कि तेल नीचे आ गया है, लेकिन पुष्टि के लिए कुछ तेजी की कीमत कार्रवाई की आवश्यकता है। संभावित रैली को गति देने के लिए अब पिछले सप्ताह की सीमा - और रातोंरात उच्च - के ऊपर एक स्पष्ट ब्रेक की आवश्यकता है।
जोखिम ऊपर की ओर झुका रहता है
जैसा कि मैंने पिछले सप्ताह तेल के बारे में लिखा था, शुरुआती गति फीकी पड़ गई, इससे पहले कि सप्ताह के अंत में कीमतें उलट गईं। मैं हाल के दिनों में तेजी से उलटफेर की ओर अधिक झुक रहा हूं क्योंकि समग्र तेजी वाले मैक्रो वातावरण में ओवरसोल्ड कीमतें हैं।
हां, मांग को लेकर कुछ चिंताएं हैं, जबकि ओपेक+ से आपूर्ति में कटौती की प्रभावशीलता कुछ जांच के दायरे में आ गई है, लेकिन कम से कम ऐसा लगता है कि बिकवाली का सबसे बुरा दौर अब हमारे पीछे हो सकता है, जो कि हाल ही में हुआ है। कुछ महीने क्रूर।
ओपेक और सहयोगियों की ओर से जारी आपूर्ति कटौती से यहां से गिरावट सीमित रहनी चाहिए। यदि कुछ भी हो, तो पिछले सप्ताह की कीमत कार्रवाई से तेजी से उलट संकेतों को देखते हुए जोखिम विषम हो गए हैं।
यह भी याद रखने योग्य है कि तेल की कीमतों की मांग-अकुशल प्रकृति को देखते हुए, तेल की कीमतों में गिरावट की गंभीरता को पूरी तरह से उचित नहीं ठहराया जा सकता है।
इस संदर्भ में, समीकरण का आपूर्ति पक्ष अधिक प्रभाव रखता है। यदि ओपेक कीमतों को स्थिर करने के लिए अतिरिक्त उपाय करता है, तो यह कीमतों को समर्थन का एक प्रमुख स्रोत हो सकता है।
सऊदी अरब के ऊर्जा मंत्री की हालिया टिप्पणियाँ Q1 से आगे आपूर्ति कटौती को बढ़ाने या गहरा करने की संभावना का सुझाव देती हैं। रूस ने रविवार को कहा कि वह दिसंबर में तेल निर्यात में संभावित 50,000 बैरल प्रति दिन या उससे अधिक की कटौती करेगा।
इसलिए, ओपेक+ कीमतों को समर्थन देने के लिए हर संभव प्रयास कर रहा है। मैं यह सोचकर उनके खिलाफ नहीं लड़ूंगा कि वे सफल नहीं होंगे।
ओपेक+ की ओर से किसी अतिरिक्त कटौती के बिना भी, वे पहले से ही आपूर्ति रोकने के मामले में बहुत कुछ कर रहे हैं। जैसे ही मांग ठीक हो जाएगी, कीमतें फिर से ऊंची होनी शुरू हो जाएंगी।
कच्चे तेल की कीमतों में क्यों आई भारी गिरावट?
पिछले सप्ताह के उलटफेर से पहले, तेल की कीमतें लगातार 7 सप्ताह तक गिरी थीं। यह गिरावट ओपेक+ द्वारा कुछ सप्ताह पहले की गई स्वैच्छिक उत्पादन कटौती के बाद आई, जिससे बाजार प्रभावित नहीं हुआ।
लगातार समर्थन स्तरों के कमजोर पड़ने से बिकवाली में तेजी आई, जिससे अधिक तकनीकी बिकवाली को बढ़ावा मिला।
ओपेक के हालिया उत्पादन कटौती की प्रभावशीलता के बारे में संदेह के साथ-साथ, निवेशक अमेरिकी कच्चे तेल के निर्यात में निरंतर वृद्धि से भी चिंतित हैं, जो अत्यधिक गैर-ओपेक आपूर्ति की ओर इशारा करता है।
इसके अलावा, मांग को लेकर आशंकाओं ने भी हालिया गिरावट में बड़ी भूमिका निभाई है। बढ़ी हुई ब्याज दरों के कारण वैश्विक अर्थव्यवस्था स्थिर बनी हुई है, जबकि पिछली मुद्रास्फीति वृद्धि का प्रभाव उपभोक्ताओं और व्यवसायों दोनों पर नकारात्मक प्रभाव डाल रहा है।
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अस्वीकरण: यह लेख केवल सूचनात्मक उद्देश्यों के लिए लिखा गया है; यह निवेश के लिए कोई आग्रह, प्रस्ताव, सलाह या सिफ़ारिश नहीं है, इसका उद्देश्य किसी भी तरह से संपत्ति की खरीद को प्रोत्साहित करना नहीं है। मैं आपको याद दिलाना चाहूंगा कि किसी भी प्रकार की संपत्ति का मूल्यांकन कई दृष्टिकोणों से किया जाता है और यह अत्यधिक जोखिम भरा होता है और इसलिए, कोई भी निवेश निर्णय और संबंधित जोखिम निवेशक के पास रहता है।