कल, हमने जांच की कि क्या सोना ब्रेकआउट या नकली आउट के कगार पर था।
आज, हम चांदी पर एक नज़र डालेंगे, जिसने पिछले एक सप्ताह में कुछ दिलचस्प ऊपर की ओर भी प्रदर्शन किया है क्योंकि इसने छह सत्रों में 5% का शुद्ध लाभ पोस्ट किया है।
सबसे महत्वपूर्ण बात यह है कि चांदी लगातार पांच दिनों के लिए 24 डॉलर प्रति औंस को पार कर गई है और अक्टूबर के अंत में दिखाई गई मजबूती की स्थिति को दोहरा रही है।
सभी चार्ट skcharting.com के सौजन्य से
सोने में स्पष्ट बदलाव के आधार पर, क्या चांदी, जो आमतौर पर बुलियन की छाया में काम करती है, ब्रेकआउट 2.0 मोड में हो सकती है? क्या यह $ 25 के अगले महत्वपूर्ण स्तर तक पहुँच सकता है जो इसके लिए पाठ्यक्रम को $ 30- $ 40 लक्ष्य की ओर ले जाने के लिए निर्धारित करेगा जो कि मेटल बुल द्वारा पोषित है?
या यह $ 25 से नीचे फंस जाएगा और इसके बजाय एक अवरोही चक्र शुरू करेगा?
आइए एक सुसंगत चित्र बनाने की कोशिश करने के लिए विभिन्न चर और विचारों को देखें।
सबसे पहले, चांदी की बुनियादी बातों का एक पुनर्कथन
चांदी में ठोस औद्योगिक-आधारित बुनियादी तत्व हैं, लेकिन यह हाल के वर्षों में सोने के लिए दूसरी भूमिका निभा रहा है, जिसका अर्थ है कि पीली धातु के बिना एक एकल रैली शायद ही कभी बच पाती है।
चांदी की 50% से अधिक मांग औद्योगिक उपयोग से उत्पन्न होती है। एक निंदनीय धातु के रूप में, यह गहने बनाने के लिए सोने जितना ही अच्छा है। यह बिजली का भी अच्छा संवाहक है, और इलेक्ट्रॉनिक उपकरणों के निर्माण में व्यापक रूप से उपयोग किया जाता है।
स्वच्छ ऊर्जा के संक्रमण से आने वाले वर्षों में चांदी की भौतिक मांग बढ़ने की उम्मीद है, विशेष रूप से इलेक्ट्रिक वाहनों में कनेक्शन के लिए और सौर पैनलों में घटकों के लिए। पांचवीं पीढ़ी (5जी) के दूरसंचार नेटवर्क के रोलआउट से भी मांग में तेजी आएगी। लेकिन इन मांग कारकों से भविष्य में चांदी की मांग बढ़ने की संभावना है, अभी नहीं।
अभी के लिए, औद्योगिक अनुप्रयोगों की एक श्रृंखला में चांदी के उपयोग का इसकी कीमत पर प्रभाव पड़ता है जब विनिर्माण गतिविधि बढ़ती है, उच्च मांग के कारण कीमत बढ़ जाती है, जबकि गतिविधि में गिरावट, जैसे कि मंदी के दौरान, कीमत कम हो जाती है।
इस कारण से, मासिक विनिर्माण पीएमआई, या दुनिया भर से क्रय प्रबंधकों के सूचकांक के आंकड़े चांदी की मांग का एक महत्वपूर्ण गेज हैं, क्योंकि यह औद्योगिक गतिविधि का एक संकेत प्रदान करता है।
जेपी मॉर्गन और आईएचएस मार्किट द्वारा संकलित वैश्विक पीएमआई अगस्त 2021 में छह महीने के निचले स्तर 54.1 पर गिर गया, जो जुलाई में 55.4 से गिर गया था, क्योंकि कई प्रमुख बाजारों में उत्पादन वृद्धि में गिरावट आई थी (50 से ऊपर की संख्या विनिर्माण गतिविधि में विस्तार का संकेत देती है, जबकि एक आंकड़ा उस आंकड़े के नीचे एक संकुचन की ओर इशारा करता है)। हाल के महीनों में चांदी पर इसका काफी असर पड़ा है।
उस मंदी के कारक को जून से अटकलें लगाई जा रही थीं, जब फेडरल रिजर्व मार्च 2020 से अमेरिकी अर्थव्यवस्था को प्रदान किए गए $ 120 बिलियन तक के अपने उदार मासिक प्रोत्साहन को वापस ले लेगा। उस अटकल का वजन पहले के महीनों में सोने और चांदी की कीमतों पर पड़ा। .
लेकिन ये दोनों बादल अब छंट गए हैं।
जेपी मॉर्गन की वैश्विक पीएमआई रीडिंग सितंबर में 54.1 पर स्थिर रही।
प्रोत्साहन के अंत में, फेड ने पिछले सप्ताह घोषणा की कि वह अगले आठ महीनों में कार्यक्रम से हर महीने $ 15 बिलियन का टेप करके 2022 के मध्य में अपनी संपत्ति की खरीद का समापन करेगा। फेड चेयर जेरोम पॉवेल ने बाजारों को यह भी आश्वासन दिया कि केंद्रीय बैंक पहली महामारी दर वृद्धि को क्रियान्वित करने में "धैर्य" रखेगा, जो अगले साल के अंत में होने की संभावना है। इसने पूरे उद्योग में निवेशकों को वित्तीय स्थिरता और निश्चितता की एक अतिरिक्त परत प्रदान की है।
न्यूयॉर्क के COMEX पर कारोबार करने वाली चांदी का अक्टूबर में पहला सकारात्मक महीना था, जो चार महीने लाल रंग में 8.63% की वृद्धि के साथ समाप्त हुआ, जो दिसंबर 2020 में 16.8% की रैली के बाद से सबसे अच्छा था।
अब, सिल्वर की टेक्निकल्स पर
कीमती धातुओं के रणनीतिकार टेलर डार्ट का मानना है कि चांदी में तेजी आ रही है, जिससे लॉन्ग के लिए तत्काल कोई जोखिम नहीं है।
"यह देखते हुए कि चांदी एक बहु-वर्षीय भालू बाजार से बाहर आई है और अनिवार्य रूप से 2014 के बाद से कहीं नहीं गई है, चरित्र में बदलाव और एक बुल बाजार की शुरुआत आगे महत्वपूर्ण लाभ की ओर इशारा करेगी," टेलर ने stocknews.com साइट पर पुन: प्रस्तुत एक पोस्ट में लिखा था।
उन्होंने कहा कि एक बहु-वर्षीय आधार से चांदी का टूटना एक नए बुल बाजार की शुरुआत का पहला संकेत था।
"कुछ समय के लिए, चांदी का पूर्व बहु-वर्षीय प्रतिरोध ($ 22.00 / oz) नया समर्थन लगता है, चरित्र में बदलाव का अधिक प्रमाण। यह मानते हुए, हम एक नए बुल मार्केट की पहली 2-3 पारियों में होने की संभावना रखते हैं, और अगले कुछ वर्षों में चांदी की कीमत में दोगुना होना आश्चर्यजनक नहीं होगा, जो $ 40.00 / oz से ऊपर की वृद्धि का सुझाव देता है।
टेलर ने कहा कि पिछले सप्ताह के रन-अप के बावजूद, चांदी अभी भी पिछले छह वर्षों में अपने सबसे अधिक बिकने वाले रीडिंग में से एक पर बैठी थी, इसके 9 महीने के परिवर्तन की दर नकारात्मक क्षेत्र में तेजी से घट रही थी।
"इसका मतलब यह नहीं है कि धातु को यहाँ से नीचे करना है, लेकिन अगर इतिहास कोई मार्गदर्शक है, तो धातु वर्तमान में एक शीर्ष की तुलना में नीचे के बहुत करीब है। इसलिए, हालिया डाउनट्रेंड लाइन ब्रेक का पुन: परीक्षण करने के लिए $ 23.50 / oz से नीचे किसी भी पुलबैक को कम जोखिम वाले खरीदारी के अवसर पेश करना चाहिए।
एक अन्य कीमती धातु विश्लेषक अनिल पांचाल, टेलर के साथ कुछ हद तक सहमत हैं, एफएक्सस्ट्रीट पर एक ब्लॉग में कह रहे हैं कि चांदी का स्टडियर रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स अब 24.50 डॉलर प्रति औंस के आसपास की प्रवृत्ति लाइन बाधाओं को दूर करने में मदद कर सकता है।
चांदी की हाजिर कीमत के प्रतीक का उपयोग करते हुए पांचाल ने कहा, "हालांकि, सितंबर का शिखर 24.85 डॉलर और 25.00 डॉलर की सीमा के बाद XAG/USD बुल्स को चुनौती दे सकता है।"
उन्होंने आगे कहा:
"चांदी को 25 डॉलर से अधिक मजबूत रहना चाहिए, जून के 25.50 डॉलर के निचले स्तर और 26 डॉलर के करीब अगस्त के शिखर पर ध्यान दिया जाएगा।"
"वैकल्पिक रूप से, पुलबैक चालें तब तक कम महत्वपूर्ण बनी रहती हैं जब तक कि सितंबर महीने के फाइबोनैचि रिट्रेसमेंट के 61.8% से अधिक न हो, लगभग 23.55 डॉलर।"
मंदी की स्थिति में, 200-दिवसीय सरल मूविंग एवरेज $ 23.30, 50% फाइबोनैचि रिट्रेसमेंट $ 23.15 के करीब और $ 23.00 राउंड फिगर चांदी के बेअर्स को वापस आकर्षित करना चाहिए, उन्होंने चेतावनी दी।
Skcharting.com के सुनील कुमार दीक्षित को भी इस बात की चिंता है कि चांदी अभी तकनीकी रूप से सक्षम अपने ऊपर की ओर बढ़ गई है, हालांकि उन्हें इसमें कोई संदेह नहीं है कि यह समय के साथ उच्च स्तर पर जारी रह सकता है।
दीक्षित ने कहा, "सिल्वर का दैनिक चार्ट 86/91 रीडिंग के साथ एक ओवरबॉट स्टोकेस्टिक रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स दिखाता है जो $ 23.77 और $ 23.50 के 100-सरल मूविंग एवरेज को फिर से हासिल करने के लिए एक नकारात्मक ओवरलैप देता है, जो कि 23.6% फाइबोनैचि स्तर है।"
उन्होंने आगे कहा:
"मोटे तौर पर, चांदी दो प्रमुख फाइबोनैचि स्तरों के भीतर फंसी हुई दिखती है: $ 23.50 के 23.6% के स्तर पर समर्थन और $ 24.80 के 38.2% के स्तर पर प्रतिरोध।"
दीक्षित ने कहा कि चांदी को आगे की दिशा तय करने के लिए दो प्रवृत्ति कुंजियों में से किसी एक के ऊपर या नीचे तोड़ने के लिए एक शक्तिशाली ट्रिगर की आवश्यकता होती है।
"$ 24.80 से ऊपर का ब्रेक चांदी को सीधे $ 25.80 पर ले जाएगा, जो कि 50% फाइबोनैचि स्तर है," उन्होंने कहा।
"$ 23.50 से नीचे टूटने से चांदी को $ 22.70 के 100-सप्ताह के एसएमए पर फिर से जाना होगा।"
अस्वीकरण: बरनी कृष्णन किसी भी बाजार के अपने विश्लेषण में विविधता लाने के लिए अपने स्वयं के बाहर कई प्रकार के विचारों का उपयोग करते हैं। तटस्थता के लिए, वह कभी-कभी विरोधाभासी विचार और बाजार चर प्रस्तुत करता है। वह जिन वस्तुओं और प्रतिभूतियों के बारे में लिखता है, उनमें उनका कोई स्थान नहीं है।