Investing.com - बाजार इस सप्ताह एक महत्वपूर्ण फेडरल रिजर्व नीति बैठक के लिए तैयार है, जिसमें फेड अध्यक्ष जेरोम पॉवेल की टिप्पणियां अमेरिकी केंद्रीय बैंक द्वारा भविष्य में संभावित ब्याज दरों में कटौती की उम्मीदों में महत्वपूर्ण भूमिका निभा सकती हैं। अन्यत्र, Cigna (NYSE:CI) ने कथित तौर पर प्रतिद्वंद्वी हुमाना (NYSE:HUM) के साथ विलय के लिए बातचीत समाप्त कर दी है, उस सौदे को छोड़ दिया है जिससे $140 बिलियन की बीमा दिग्गज कंपनी बन सकती थी।
1. वायदा ज्यादातर फ्लैटलाइन को गले लगाता है
सोमवार को अमेरिकी शेयर वायदा में व्यापक रूप से गिरावट देखी गई क्योंकि निवेशक सप्ताह के अंत में बहुप्रतीक्षित फेडरल रिजर्व नीति बैठक की प्रतीक्षा कर रहे थे।
05:02 ईटी (10:02 जीएमटी) तक, डॉव फ्यूचर्स अनुबंध और एसएंडपी फ्यूचर्स मोटे तौर पर अपरिवर्तित थे, जबकि नैस्डेक 100 फ्यूचर्स में 17 अंक की गिरावट आई थी या 0.1%.
बेंचमार्क एसएंडपी 500 और टेक-हैवी नैस्डेक कंपोजिट दोनों ने पिछले सत्र में 2022 की शुरुआत के बाद से अपने उच्चतम समापन स्तर पोस्ट किए, जबकि 30-स्टॉक {{169|डॉव जोन्स इंडस्ट्रियल एवरेज} } ने लगातार छठा साप्ताहिक लाभ दर्ज किया - 2019 के बाद से सकारात्मक सप्ताहों की यह सबसे लंबी अवधि है।
शुक्रवार को नौकरियों के बाजार के आंकड़ों के एक बैच ने उम्मीद जगाई कि फेड अमेरिकी अर्थव्यवस्था के लिए एक तथाकथित "सॉफ्ट लैंडिंग" करने में सक्षम हो सकता है। इस परिदृश्य में, केंद्रीय बैंक की ब्याज दरों में आक्रामक वृद्धि - जिसने उधार लेने की लागत को दो दशक से अधिक के उच्चतम स्तर तक पहुंचा दिया है - व्यापक आर्थिक मंदी को ट्रिगर किए बिना बढ़ी हुई मुद्रास्फीति को कम करने में सफल होगी।
आंकड़ों से पता चला है कि नवंबर में गैर-कृषि पेरोल अनुमान से अधिक बढ़ गया, मासिक आधार पर औसत प्रति घंटा आय में वृद्धि हुई और बेरोजगारी दर में गिरावट आई। हालाँकि संख्याएँ एक लचीले श्रम बाज़ार की ओर इशारा करती हैं जो वेतन और मुद्रास्फीति को बढ़ा सकता है, उन्हें अधिक व्यापक रूप से एक संकेत के रूप में व्याख्या किया गया था कि फेड का सख्त चक्र दुनिया की सबसे बड़ी अर्थव्यवस्था को मंदी में नहीं डाल सकता है।
2. गोल्डमैन ने 2024 में दो बार फेड दर में कटौती का अनुमान लगाया है
गोल्डमैन सैक्स (NYSE:GS) के विश्लेषकों ने भविष्यवाणी की है कि फेड नीति निर्माता अगले साल के अंत तक ब्याज दरों में दो बार कटौती करेंगे और पहली कटौती के अनुमानित समय को तीसरी तिमाही तक बढ़ा देंगे।
"बेहतर मुद्रास्फीति समाचार" का हवाला देते हुए, ब्रोकरेज ने 10 दिसंबर को ग्राहकों को लिखे एक नोट में कहा कि कटौती अब "थोड़ा पहले आ सकती है।" गोल्डमैन ने पहले अनुमान लगाया था कि शुरुआती कटौती अगले दिसंबर में होगी।
पिछले सप्ताह के नौकरियों के आंकड़ों और अक्टूबर में दो वर्षों में अंतर्निहित मूल्य लाभ में सबसे धीमी वार्षिक वृद्धि दिखाने वाले अलग-अलग आंकड़ों के मद्देनजर, बाजार अब अपनी वर्तमान सीमा से उधार लेने की लागत में एक चौथाई-बिंदु दर की कमी की लगभग 50% संभावना पर मूल्य निर्धारण कर रहे हैं। Investing.com के फेड रेट मॉनिटर टूल के अनुसार, मई तक 5.25% से 5.50% हो जाएगी। फेड की मार्च बैठक में कटौती की संभावना 43% से थोड़ी कम है, जो पिछले सप्ताह में 53% थी।
फेडरल ओपन मार्केट कमेटी को 2023 की अपनी अंतिम दो दिवसीय बैठक के बाद बुधवार को दरों को स्थिर रखने की सलाह दी गई है। ज्यादातर ध्यान फेड अध्यक्ष जेरोम पॉवेल की टिप्पणियों पर होगा, क्योंकि उन पर भविष्य की दर के लिए समयसीमा निर्धारित करने का दबाव है। कटौती. पॉवेल, जिन्होंने इस बात पर जोर दिया है कि फेड केवल "सावधानीपूर्वक" कदम उठाएगा, उम्मीद है कि वह बैंक को अपने आगामी निर्णयों में कुछ लचीलापन देने का प्रयास करेगा।
3. सिग्ना ने हुमाना विलय योजना को छोड़ दिया
कई मीडिया रिपोर्टों के अनुसार, अमेरिकी स्वास्थ्य बीमाकर्ता सिग्ना ने अपने प्रतिद्वंद्वी हुमाना का अधिग्रहण करने का अपना अभियान समाप्त कर दिया है, और उस सौदे पर रोक लगा दी है, जिससे 140 अरब डॉलर से अधिक मूल्य की बीमा कंपनी तैयार हो सकती थी।
रिपोर्टों में कहा गया है कि न तो सिग्ना और न ही हुमाना वित्तीय व्यवस्था पर सहमत हो सकते हैं, जबकि गठजोड़ से होने वाली गहन नियामक जांच को लेकर भी चिंताएं बढ़ गई हैं। प्रतिस्पर्धा प्राधिकारियों ने अतीत में अमेरिकी स्वास्थ्य बीमा उद्योग को मजबूत करने के इसी तरह के कदमों को रद्द कर दिया है।
छोड़ी गई वार्ता तब हुई जब कनेक्टिकट-आधारित सिग्ना ने घोषणा की कि वह शेयर बायबैक में अतिरिक्त $10B शुरू करने का लक्ष्य बना रही है। एक बयान में, चेयरमैन डेविड कॉर्डानी ने तर्क दिया कि कंपनी के शेयरों का "काफी कम मूल्यांकन किया गया है और पुनर्खरीद पूंजी के मूल्य-बढ़ाने वाली तैनाती का प्रतिनिधित्व करती है।"
सोमवार को अमेरिकी प्रीमार्केट ट्रेडिंग में सिग्ना के शेयर ऊंचे थे।
4. अपस्फीति की चिंताओं के बीच चीनी शेयरों में मिलाजुला रुख रहा
चीन का ब्लू चिप शंघाई शेन्ज़ेन सीएसआई 300 इंडेक्स 2019 की शुरुआत के बाद से अपने सबसे कमजोर स्तर को छूने के बाद सोमवार को 0.6% बढ़ गया, जबकि शंघाई कंपोजिट में बढ़त हुई और हांगकांग का हैंग सेंग) में 0.9% की गिरावट आई।
सप्ताहांत में जारी किए गए आंकड़ों से पता चला कि चीनी उपभोक्ता कीमतें नवंबर में तीन वर्षों में सबसे तेज गति से गिरीं, विशेष रूप से खाद्य लागत में गिरावट के कारण। निर्माता कीमतें भी लगातार 14वें महीने गिरीं।
रीडिंग से पता चलता है कि बीजिंग की ओर से लगातार तरलता उपायों के बावजूद चीनी खर्च में महामारी के बाद की वापसी सुस्त बनी हुई है - एक प्रवृत्ति जो दुनिया की दूसरी सबसे बड़ी अर्थव्यवस्था के लिए खराब संकेत है। चीन अब लगातार दो महीनों से अपस्फीति क्षेत्र में है, जिससे आने वाले महीनों में विकास में थोड़ी तेजी आने की संभावना है।
अधिकारियों ने राजकोषीय और मौद्रिक सहायता प्रदान करने के लिए और अधिक प्रयास करने की कसम खाई है, चीन के नेता शी जिनपिंग ने हाल के दिनों में चेतावनी दी है कि देश की रिकवरी अब "महत्वपूर्ण चरण" में है।
5. फेड की बैठक आगे बढ़ने से तेल की कीमतों में गिरावट
फेड की बैठक से पहले व्यापारियों के बीच सावधानी बरतने का संकेत देते हुए सोमवार को तेल की कीमतें थोड़ी कम हो गईं।
05:01 ईटी तक, फरवरी में समाप्त होने वाला ब्रेंट ऑयल वायदा 0.3% गिरकर 75.59 डॉलर प्रति बैरल पर था, जबकि वेस्ट टेक्सास इंटरमीडिएट क्रूड वायदा 0.4% गिरकर 71.17 डॉलर प्रति बैरल पर आ गया था।
पेट्रोलियम निर्यातक देशों के संगठन और रूस सहित उसके सहयोगियों द्वारा उत्पादन में निराशाजनक कटौती के बाद कच्चे तेल की कीमतों में लगातार सात सप्ताह तक गिरावट दर्ज की गई, जबकि शीर्ष आयातक चीन के कमजोर आर्थिक आंकड़ों ने भी मांग को लेकर चिंता बढ़ा दी है।
लेकिन शुक्रवार को मजबूत अमेरिकी गैर-कृषि पेरोल डेटा ने दुनिया के सबसे बड़े ईंधन आयातक में कच्चे तेल की मांग के दृष्टिकोण पर कुछ आशावाद जगाया।